Центральный банк канады. Банк канады. Прочие банковские институты

Здание штаб-квартиры Национального Банка находится по адресу:
234, улица Веллингтон, Оттава, Онтарио, Канада

Телефон: 1.800.303.1282

Факс: 613.782.7713

Электронная почта: [email protected]

Национальный Банк Канады - это центральный банк страны. Он создан в 1934 году и регулируется Законом о Банке Канады. В его компетенцию входят такие задачи:

• сохранение финансовой стабильности
• сохранение низкого и стабильного уровня инфляции
• сохранение надёжности денег
• управление средствами государства Канады и его государственными долгами
• применение денежно-кредитной политики для сохранения и упрочения доверия рынка к канадской валюте
• выпуск и распределение канадских банковских билетов
• взятие на свою ответственность невостребованных счетов, владельцев которых не могут найти в течение более чем десяти лет
• контроль за ставкой рефинансирования – официальной учётной ставкой
• управление золотовалютными резервами
• выпуск сберегательных сертификатов Канады

С февраля 2008 года управляющим банком является Марк Карни, назначенный на семилетний срок.

Банк Канады начал деятельность в марте 1935 года, после долгого процесса своего создания. В 1913 году У. Ф. Маклин озвучил предложение создать центральный банк, который был бы частным, но управлялся правительством. Его предложение отвергли.

Организация банковской системы Канады в то время была по типу британской – с ограниченным количеством банковских филиалов. Создание такой системы было логичным решением для того, чтобы удовлетворить потребности населения в небольших деревнях, разбросанных по огромной территории. Поскольку Канада в то время была страной более аграрной, чем промышленной, плотность населения на территории была невысокой. Экономика была относительно неразвита, и можно было открывать филиалы в каждом населенном пункте с гораздо меньшим капиталом и количеством персонала, чем для независимых банков.

Решили использовать филиальную систему, хорошо функционировавшую более ста лет, причем каждое отделение эмитировало свои кредитные билеты. Такое положение вещей просуществовало до экономического кризиса в 1929 году.

Тогда премьер-министр Ричард Беннет отметил, что Канаде сложно производить расчёты на международном уровне, когда счета правительства разбросаны по небольшим банкам. Он потребовал найти средство разрешения проблемы. В 1933 году он составил королевскую комиссию для обследования финансовой системы Канады, следствием чего стало решение создать центральный банк. Банк Канады, основанный вначале как открытое акционерное общество, открыл свою деятельность в марте 1935 года.

В 1938 Банку Канады присвоили статус государственного учреждения.

Банк Канады находится в ведении Минфина, но определенная независимость в отношении правительства у него имеется.

Кроме того, он контролирует финансовую систему Канады согласно полномочиям, закрепленным в Законе о банках.

Банк предоставляет займы любому члену Канадской платёжной ассоциации, в том числе канадскому правительству.

В ведении Банка Канады – принимать вклады канадского правительства, начисляя на них проценты. Он имеет право открывать счета в любых центральных банках, в международных организациях: Международный валютный фонд, Международный банк реконструкции и развития, Банк международных расчётов и других.

Наконец, Банк Канады может иметь в своем владении, приобретать, сдавать внаем недвижимое имущество, а также распоряжаться им.

Банк Канады управляется группой лиц, главным из которых является управляющий, которым в 2008 был выбран Марк Карни. Кроме него, в правлении находится заместитель управляющего, с 2008 – это Пол Дженкинс, четыре заместителя управляющего (их количество при необходимости регулируется Банком Канады) и 12 членов правления.

В разное время управляющими Национальным Банком Канады были:

• Грэм Тауэрс с 1934 по 1954 год
• Джеймс Койн с 1955 по 1961 год
• Луи Расменский с1961 по 1973 год
• Джеральд Боуи с 1973 по 1987 год
• Джон Кров с 1987 по 1994 год
• Гордон Тиссен с 1994 по 2001 год
• Давэд Додж с 2001 по 2008 год

– это центральное банковское учреждения данного государства.

История образования и развития Банка Канады

Вышеуказанное банковское учреждение было основано еще в марте 1935 года. До этого времени канадская финансовая система работала по британской модели. Согласно последней в стране наблюдалась тенденция к сокращению банковских учреждений. Кроме того, крупные кредитные организации свободно могли осуществлять управление государственными счетами, эмитировать .

Ситуация изменилась уже после экономического кризиса в 1929 году. Для страны стало довольно трудно производить , когда государственными счетами одновременно управляло несколько банковских учреждений. Идея образования Центробанка стала первой необходимостью для Канады.

В 1933 году премьер-министр Ричард Бэдфорт Беннет определил состав королевской комиссии, которая должна была обследовать до самых мелочей финансовую систему Канады. Так был сделан первый шаг в образовании Центробанка страны.

Следует отметить, что уже в 1938 году Банк Канады был представлен как государственное учреждение, которое занималось вопросами осуществления финансовой политике в стране (проводил эмиссию денег, контролировал работу других кредитных организаций). Уже в скором времени агентствами данного банка стали налоговое бюро, служба государственного долга, служба операций с ценными бумагами и валютой, департамент исследования экономической конъюнктуры и финансового развития Канады.

Структура и организация Банка Канады

Деятельность вышеуказанного банковского учреждения регулируется специальным Законом о Банке Канады. Его штаб-квартира расположена в столице государства Оттаве. Согласно законодательству Центробанк обладает правом учреждать на свое усмотрение филиалы не только на территории государства, но и за его пределами (после одобрения генерал-губернатора совета).

Руководство Банком Канады осуществляет Управление. Последнее состоит из управляющего, его первого заместителя, четырех заместителей. Первые два лицо совместно с замминистра финансов и еще 12 другими членами правления образуют правление вышеуказанного банковского учреждения. Управляющий и его первый заместитель выбираются на свои соответствующие должности сроком на сем лет из деятелей с признанной блестящей финансовой репутацией.

Банк Канады состоит из 10 департаментов:

• Управление научных исследований, которое занимается в основном вопросами анализа экономики государства.
• Департамент финансовых рынков, что берет на себя осуществление денежно-кредитной политики, наблюдение за финансовыми рынками, страны.
• Управление денежных и финансовых исследований, в прерогативах работы которого является наблюдение за финансовым сектором государства и составление соответствующей отчетности.
• Департамент международных отношений, что отвечает за точечный анализ современного развития экономики за рубежом.
• Бюро управления долгом, в ведении которого находится обеспечение деятельности административных служб и представление указаний по поводу управления долгом правительства.
• Управление услуг высшему руководству и юридических услуг, главная задача которого состоит в осуществлении поддержки в принятии решений правлению Банка Канады.
• Департамент банковских операций, что занимается вопросами обслуживания клиентов и эмиссии денежных средств.
• Управление контроля – проводит независимую оценку операций, которые проводятся Центробанком.
• Департамент общих служб занимается вопросами, которые связаны со всеми остальными задачами: от покупки оборудования до управления служащими.
• Управление связей с общественностью, которое содействует банку в проведении политики открытости и прозрачности.

Основные цели в работе Банка Канады

Деятельность вышеуказанного банковского учреждения направлена, главным образом, на осуществление следующих чрезвычайно важных задач в его финансовой политике:

• сохранять надежность денежных средств;
• управлять средствами деньгами государства и его долгом;
• не допускать колебаний в финансовой системе страны, сохранять ее стабильность;
• управлять золотовалютными резервами;
• осуществлять контроль за ставкой рефинансирования;
• эмитировать сберегательные сертификаты страны;
• сохранять стабильно низкий уровень;
• выпускать и соответственно распределять канадские банковские билеты;
• использовать денежно-кредитную политику в целях сохранения доверия ранка к стоимости валюты Канады;
• принимать на свою ответственность невостребованные счета, что принадлежат владельцам, о которых нет информации уже минимум 10 последних лет.

Управляющим банком на сегодняшний день является Стивен Полоз.

Взаимодействие с субъектами

Следует отметить, что Банк Канады хотя и находится в ведении Министерства финансов страны, но все-таки обладает определенной независимостью по отношению к правительству.

Вышеуказанное банковское учреждение является на сегодняшний день банком для коммерческих кредитных организаций. В этом направлении он осуществляет следующую деятельность:

• предоставляет кредиты членам Канадской платежной ассоциации;
• проверяет количество ликвидных средств в банковских учреждениях (достаточно ли их для осуществления платежей);
• предоставляет в займы правительству;
• является консультантом федерального правительства Канады.

Следует отметить, что вышеуказанное банковское учреждение обладает правом свободно открывать счета в других странах, а также в Международном валютном фонде, в Международном банке реконструкции и развития. Кроме того, Банк Канады может отдавать внаем, приобретать недвижимое имущество, на сове усмотрение распоряжаться ним.

Вышеуказанное банковское учреждение может поддерживать связи с правительствами других государств, свободно покупать или продавать иностранную валюту.

Канадская денежно- сегодня

Банк Канады в своей денежно-кредитной политике придерживается следующих основных принципов:

• Ежедневно менять целевую ставку рефинансирования (банк рекомендует крупным финансовым учреждениям государства среднюю процентную ставку, согласно которой они должны предоставлять друг другу денежные средства на протяжении одного рабочего дня). Специалисты отмечают, что если процентная ставка снижается, то это влечет за собой к уменьшению сбережений и увеличению расходов. Повышенная процентная ставка способствует уменьшению экспорта и увеличению импорта.
• Обеспечение сохранения инфляции на стабильно низком уровне инфляции (специалисты отмечают, что Банк Канады уже на протяжении нескольких лет в этом направлении сосредоточен на целевой интервал – уровень инфляции в стране составляет около 2 %, то есть его величина постоянно находиться в пределах от 1 до 3 %).

Другие функциональные обязанности Банка Канады

Вышеуказанное банковское учреждение активно занимается невостребованными остатками на счетах, с которыми на протяжении последних десяти лет не осуществлялось никаких финансовых операций. Последние публикуются в специальном издании.

Банк Канады также руководит государственными облигациями, которые ежегодно эмитируются правительством страны. Канадцы предоставляют свои денежные средства в займы правительству с целью облегчения управления финансированием государственного долга. Такая политика очень выгодная для Канады. Ведь брать в кредит деньги в своих граждан намного лучше, чем в других странах.

Банк Канады занимается сенсибилизацией банкнот с целью обнаружения поддельных банковских билетов. Он активно сотрудничает с полицейскими всех уровней, с иными центральными банковскими учреждениями для максимального обеспечения безопасности новых денег. Кроме того, сотрудники Банка Канады информируют населения о ситуациях с подделыванием банковских билетов.

Вышеуказанное банковское учреждение предлагает услуги по погашению денежных средств, которые являются испорченными. Если канадец повреждает свои банковские билеты до непригодного внешнего вида, то их ценность в обязательном порядке устанавливается в специальной лаборатории Банка, а затем уже деньги выплачиваются владельцу.

Будьте в курсе всех важных событий United Traders - подписывайтесь на наш

Кредитная система Канады имеет сложную институциональную структуру, на создание которой оказали сильное воздействие кредитные системы США и Великобритании. Эти страны стремились укрепить свои позиции в Канаде путем овладения национальными источниками финансирования. Кредитные институты возникли еще в колониальный период, функции банкиров выполняли торговые компании. В Канаде действовали различные филиалы иностранных кредитных институтов. Впервые коммерческий банк Канады был образован в 1817 году - «Бэнк оф Монреал». Затем появляется ряд специализированных институтов: страховые кампании, трастовые и ипотечные компании и др.

Первая мировая война оказала сильное воздействие на усиление коммерческих банков, а после нее более быстро развиваются небанковские институты: компании по финансированию продаж в рассрочку и потребительскому кредиту, страховые и траст-компании.

Мировой экономический кризис 1930-х гг. отрицательно повлиял на кредитную систему, на коммерческие банки, в частности, и другие кредитные институты. В этот период создается Банк Канады, усиливается государственное вмешательство в кредитную систему, активизируется деятельность специализированных государственных институтов кредитования жилищ­ного строительства и сельского хозяйства.

Совершенствование кредитной системы продолжалось в годы Второй мировой войны и после нее, появились новые типы специализированных кредитных институтов: лизинговые компании, государственные страховые компании, компании пенсионного обеспечения.

Современная кредитная система Канады включает: центральный эмиссионный банк, коммерческие банки, специализированные учреждения. Центральный эмиссионный банк - Банк Канады - единый. Число коммерческих банков небольшое; на территории провинций действуют кредитные учреждения провинциального уровня. Кредитная система страны характеризуется наличием следующих основных финансовых институтов: коммерческих, трастовых и ипотечных банков, страховых и инвестиционных компаний. Частные коммерческие, или так называемые чартерные банки пользуются полной свободой в коммерческой деятельности. Она регламентируются парламентскими хартиями. Чартерные банки по своему назначению призваны обслуживать промышленный, коммерческий и государственный секторы экономики. Они осуществляют депозитные операции, предоставляют различного рода кредиты, занимаются валютными операциями.

Ассоциация канадских банкиров, высшим органом которой является исполнительный совет, стоит во главе клиринговой системы Канады. Непосредственно возглавляет работу системы расчетов между банками так называемый Комитет клиринговых и информационных центров. Он имеет 10 организованных им региональных клиринговых палат, именуемых расчетными центрами. Региональные клиринговые палаты существуют в Оттаве, Калгари, Галифаксе, Монреале, Квебеке, Реджайне, Сент-Джоне, Торонто, Ванкувере и Виннипеге. Их деятельностью непосредственно управляют местные клиринговые ассоциации согласно мандатам, получаемым от Ассоциации канадских банкиров.

В кредитной системе существуют и другие институты, или, как называют их в стране, «небанковские финансовые посред­ники» (НБФП). Они также осуществляют банковские операции. К данной категории относятся кредитные союзы и кооперативные.финансовые организации, обслуживающие главным образом франкоязычное население. НБФП весьма неоднородны. Помимо указанных к ним относятся самостоятельные трастовые банки и траст-отделы коммерческих банков.

Как и в других ведущих капиталистических странах, в Канаде развито страховое дело. В стране наблюдается достаточно высокая степень концентрации страхового капитала. На местном страховом рынке достаточно прочно обосновались американские компании; из 172 иностранных фирм, действующих в Канаде, 134 - из США. В свою очередь американский рынок выступает главной сферой внешней экспансии канадских страховщиков. В США действует 71 канадская страховая компания (в Великобритании - 7, в Гонконге - 6).

Центральный банк Канады (Банк Канады)

Банк Канады - центральный эмиссионный банк страны. Он был учрежден как акционерное предприятие, но держателями его акций не могли быть коммерческие банки и их служащие, а также иностранцы. Правительство Канады в течение 1935-1938 гг. выкупило у частных владельцев принадлежавшие им акции, тем самым укрепив Банк как центральный. Его деятельность определяет федеральное правительство, которое назначает Совет директоров. В состав Совета директоров входит заместитель министра финансов. Банк Канады систематически отчитывается перед парламентом о своей деятельности.

Основными функциями Банка Канады являются: регулирование денежного обращения и кредита; поддержание курса национальной валюты по отношению к другим валютам; мобилизация уровня цен, уровня производства и торговли. Банк Канады осуществляет выпуск банкнот в обращение, предоставляет авансы коммерческим банкам, управляет кассовыми резервами коммерческих банков, регулирует расчеты между банками по клиринговым счетам, регулирует государственные золотовалютные резервы.

Банк Канады является агентом федерального правительства, управляет ценными бумагами государства, его кассовой наличностью, обеспечивает связи с центральными банками других государств. Банк Канады не покупает акции коммерческих банков, не кредитует и не принимает депозиты от частных лиц и компаний.

Основное место в активах Банка Канады занимают инвестиции в государственные облигации. Он также проводит операции с ценными бумагами по размещению их на открытом рынке, проценты по которым являются важнейшим источником его дохода. Главной статьей пассива Банка Канады являются выпускаемые им банкноты. Часть их оседает в коммерческих банках в качестве кассовых резервов. Кроме того, беспроцентные депозиты коммерческих банков являются также статьей резерва. Кроме того, Банка Канады выполняет функцию «банка банков», т.е. является кредитором последней инстанции для коммерческих банков, которым он предоставляет краткосрочные кредиты в небольших размерах, осуществляет небольшие вложения в иностранные ценные бумаги. Коммерческие банки в качестве кредиторов Банка Канады в соответствии с законом должны держать в нем свои резервы. Депозиты в Банке Канады держат правительство Канады, крупные иностранные центральные банки.

Основные направления деятельности Банка Канады сформировались в период укрепления государственно-монополистических тенденций, что способствовало усилению государственного регулирования денежно-кредитной системы. Особенно это проявилось в послевоенный период, когда государство перешло к целенаправленному антициклическому регулированию экономики. Наибольшую активность в регулировании денежного обращения Банк Канады проявил во второй половине 1950-х гг. В качестве регулятора экономической активности выступала учетная ставка, которая изменялась в 1944, в 1950 и в 1955 гг. в пределах от 1,5 до 2,5%.

Однако низкая результативность процентной политики, ее недостаточная гибкость вынуждали Банк Канады в денежно-кредитном регулировании переходить к операциям с ценными бумагами на открытом рынке. Впервые такие операции Банк Канады провел по спасению канадского доллара во время валютного кризиса 1962 года. В настоящее время в политике Банка Канады просматривается метод регулирования нормы обязательных резервов коммерческих банков. Изменяя их, Банк Канады увеличивал или уменьшал объемы денежных средств коммерческих банков для кредитования. Кроме того, с 1971 года Банк Канады устанавливает лимиты увеличения денежной массы в обращении. Однако эти меры не всегда способствуют достаточному регулированию экономики.

Коммерческие банки Канады

Главное звено кредитной системы Канады составляют частные коммерческие, или привилегированные, банки. Они оказывают огромное влияние на структуру частных инвестиций и потребительских расходов в стране, кредитуя промышленные, торговые и другие предприятия.

За время своего существования коммерческие банки постоянно концентрировались, т.е. происходило слияние и поглощение, их численность сокращалась, но финансовая мощь возрастала. Законодательство Канады по банкам, созданное по английскому образцу, способствовало организации крупных банков и их отделений в провинциях, что позволяло банкам маневрировать денежными средствами в различных географических пунктах.

Коммерческие банки Канады являются депозитными, они учитывают векселя, принимают вклады до востребования, открывают для клиентов личные сберегательные и срочные счета. В своем портфеле держат ценные бумаги правительства и част­ных корпораций, предоставляют ссуды различным компаниям, частным лицам, осуществляют сделки с валютой, обслуживают экспортные операции. Коммерческие банки выпускают кредитные карточки и дорожные чеки, оказывают услуги по хранению ценностей в специальных сейфах, осуществляют операции по среднесрочной и долгосрочной аренде машин и оборудования. Они превратились в крупные «институты по оказанию финансовых услуг».

Главным видом активных операций коммерческих банков являются ссудные операции. В ссудных операциях банков главное место занимает краткосрочное кредитование частных предприятий, а в последнее время растет объем ссуд в жилищное строительство и покупок в рассрочку.

В кредитовании промышленности просматривается тенденция отраслевой специализации, но в последнее время доминируют универсализация банковских функций, создание банковских консорциумов для финансирования крупных промышленных объектов. Коммерческие банки экспортерам предоставляют в основном краткосрочные ссуды, а функцию долгосрочного кредитования взяло на себя государство.

В послевоенный период изменилась структура инвестиций коммерческих банков в ценные бумаги. Длительное время коммерческие банки предпочитали государственные облигации, в дальнейшем они стали равномерно распределять свои денежные средства между ценными бумагами государства и корпораций.

В пассивах коммерческих банков высокий удельный вес занимают сберегательные счета. От таких вкладов банки получают наибольшую долю прибыли для проведения ссудных операций. Расширились вклады в иностранной валюте, которые используются банками для кредитования иностранной клиентуры, для финансирования внешнеторговых сделок.

В последнее время расширяется сеть отделений канадских коммерческих банков в других странах, наибольшее количество их отделений, дочерних компаний, агентств открыто в США, Великобритании, странах Ближнего и Среднего Востока. По существу коммерческие банки Канады превращаются в международные кредитные институты, главные конторы которых расположены на территории Канады. К транснациональным банкам в первую очередь можно отнести всю ведущую «пятерку» коммерческих банков страны - «Ройал бэнк оф Кэнада», «Кэнэдиен импириал бэнк оф коммерс», «Бэнк оф Монреал», «Бэнк оф Нова-Скошиа», «Торонто-Доминион бэнк».

Прочие банковские институты

Вместе с тем с середины 1980-х гг. наиболее ярким проявлением подрыва существующей уже многие десятилетия системы разделения функций между «четырьмя столпами» канадских финансов и кредита становится бурная экспансия в стране совершенно нового для Канады типа финансового учреждения - широко диверсифицированной инвестиционно-банковской фирмы, или, по терминологии канадских специалистов, «торгового банка».

Стремительное развитие этого вида финансовых институтов во многом объясняется тем, что «торговый банк» практически не попадает под существующие законы, регулирующие сферу финансов в Канаде, и в первую очередь под законы об ограничении прав вкладчиков скупать крупные (свыше 10%) пакеты голосующих акций финансовых компаний. Таким образом, проникновение на кредитно-финансовые рынки при посредстве учреждений подобного рода в наибольшей степени выгодно крупнейшим группировкам монополистического капитала, имеющим соответствующие средства, чтобы полностью распоряжаться крупными организациями «финансовых владений» таких компаний. Они опираются на совокупный финансово-экономический потенциал всех кредитно-финансовых учреждений, подконтрольных им, и используют уже сложившуюся сеть их клиентуры, их знание рынка, управленческий опыт и т.п.

Первой и самой крупной инвестиционно-банковской фирмой Канады стала корпорация «Хиз интернешнл корп.» - часть гигантских семейных владений Эдварда и Питера Бронфманов. Еще одним примером «торгового банка» может служить «Сентрал капитал менеджмент инк.», отделившийся от холдинга «Сентрал кэпитал корп». Его главным владением является одна из крупнейших канадских траст-компаний «Сентрал траст». Всю группу финансовых учреждений контролируют два крупных канадских бизнесмена Р. Коэн и Д. Эллен. Собственный «торговый банк» - «Ланкастер файнэшнл инк.» организован финансовым конгломератом «Краунекс инк.» (центральное его звено - крупная страховая компания «Краун лайф иншурэнс»).

Если в 1985 году в стране было только одно подобное учреждение, то в 1988 году их насчитывалось уже около полутора десятков, причем это число постоянно увеличивается. «Торговые банки» отпочковались буквально от всех крупнейших диверсифицированных компаний в области финансов. Образование финансовых конгломератов из различных по своей специализации финансовых компаний стало важнейшей особенностью централизации капитала в кредитно-финансовой сфере Канады.

Сберегательные банки в Канаде не получили такого большого распространения, как в США. В основном они развиваются в Квебеке и контролируются «семейными» группами франкоязычных капиталистов. Полученные денежные средства населения вкладываются ими в государственные облигации.

Важнейшую роль в развитии банковского звена канадского финансового капитала сыграло банковское законодательство. Специальные исследования, проводившиеся в Канаде, убедительно показали, что банковская система страны всегда надежно защищалась как от конкуренции со стороны других финансовых отраслей, так и кредитно-финансовых учреждений, находящихся под иностранным контролем. В результате такой защиты банки были в состоянии извлекать монопольно высокие прибыли.

Широко используется финансовым капиталом Канады в своих интересах и аппарат административного регулирования (регламен­тирования) различных отраслей и сфер хозяйства страны. В первую очередь это относится к регулированию рынка ценных бумаг (акций и облигаций) корпораций. Так, целый ряд специальных актов, регулирующих рынок ценных бумаг (эта сфера находится под юрисдикцией провинций), дополняет действие налоговых законов в направлении дальнейшей концентрации и централизации капитала в стране.

В частности, на корпорации, зарегистрированные в провинции Онтарио, распространяется правило, согласно которому при покупке «внешним акционером» 20% или более голосующих акций той или иной компании по цене, превышающей среднерыночную на 15% (это типично при заключении сделки между крупным покупателем и крупным продавцом в лице ведущих корпораций Канады), он обязан предложить ту же «выгодную» цену всем остальным вла­дельцам мелких пакетов. Таким образом, закон зачастую заставляет корпорацию, планировавшую просто крупное капиталовложение в акции, целиком поглощать ту или иную компанию.

Среди других законов, регламентирующих рынок ценных бумаг, особо следует выделить мало известное положение о структуре инвестиций пенсионных фондов в Канаде. На протяжении всего послевоенного периода канадские фонды пенсионных сбе­режений обязаны были как минимум 90% всех средств вкладывать в акции и облигации только канадских фирм. Будучи предусмотренной в качестве средства, стимулирующего экономическое развитие Канады», эта мера сыграла, неоценимую роль в процессе концентрации экономической власти в стране.

Важной особенностью канадской экономики являются ее очень тесные связи с экономикой США: около 20% произведенной в Канаде продукции экспортируется в США, а финансовые рынки этих двух стран в высшей степени интегрированы. Вторая особенность, отличающая Канаду от большинства других промышленно развитых стран, заключается в большом удельном весе добывающей промышленности в ее валовом внутреннем продукте. Поскольку сырье составляет значительную часть экспорта, условия торговли для Канады всегда улучшаются в периоды повышения мировых цен на сырье и ухудшаются в периоды их падения.

Денежно-кредитная и валютная политика Канады направлена на укрепление национальной валюты, которое достигается с помощью контроля за инфляцией и стабилизации обменного курса канадского доллара. Для этого Банк Канады устанавливает целевые ориентиры для темпов инфляции на 3-5 лет и осуществляет вмешательство на валютных рынках в обмен на иностранные валюты.

Также, на современном этапе основным инструментом денежно-кредитной политики в Канаде является перемещение депозитов, принадлежащих правительству, из коммерческих банков и других клиринговых институтов в Банк Канады - «изъятие» (drawdown), а также в клиринговые банки - «редепозит» (redeposit). В целом новейшие тенденции в валютной и денежно-кредитной политике Канады свидетельствуют о заинтересован­ности органов денежно-кредитного регулирования в сохране­нии своего влияния на формирование основных пропорций внешнеэкономического обмена и структуры валютных курсов, о приверженности борьбе с инфляцией и обеспечению на этой основе устойчивых темпов роста экономики.

По материалам книги "Деньги. Кредит. Банки: Учебник для вузов / Е.Ф. Жуков, Л.М. Максимова, А.В. Печникова и др.; Под ред. проф. Е.Ф. Жукова" - М.: Банки и биржи, ЮНИТИ, 1999. - 622 с.

Банки Канады. Канада имеет стабильную и очень хорошо развитую банковскую систему. и обществе. Канадские банки входят в число ведущих работодателей, а также являются крупнейшими налогоплательщиками.

Канадские банки создали широкую финансовую сеть, состоящую более чем из 8000 банковских отделений и более 18000 Автоматизированных Банковских Машин. Канадские банки предлагают , в том числе онлайн — банкинг и дебетовые карты.

Банк Канады

Центральный банк Канады был создан в 1934 году в соответствии с Законом о банке Канады. Головной офис банка Канады расположен в Оттаве и Онтарио. Банк Канады является единственным эмитентом банкнот в Канаде. Обладая монополией на печатание и выпуск канадских банкнот. Банк непосредственно влияет на стоимость валюты, и его основной задачей является содействие финансовому и экономическому благосостоянию страны.

Банк Канады открылся для бизнеса в 1935 году и был частной корпорацией, но через 3 года он стал Государственной Корпорацией, принадлежащей правительству.

Будучи ответственным за валютную безопасность, эффективное управление государственными фондами и государственным долгом, а также поддержание инфляции на низком и стабильном уровне, Банк Канады в настоящее время фокусируется на поддержании темпов инфляции между 1% и 3% через свои полномочия по определению процентной ставки, выплачиваемой на заёмные деньги.

Рыночное предложение и спрос на Канадский доллар в настоящее время является определяющим фактором для стоимости валюты страны с 1998 года, когда банк редко вмешивается в дела, связанные с валютным рынком.

Основные направления Банка:

1. : это касается поддержания инфляции на низком и стабильном уровне. Его цель — удержать курс предсказуемым. Всё это делается в целях повышения уровня жизни канадцев и обеспечения стабильных показателей экономики.
2. Валютная политика: как разработка, так и выпуск банкнот.
3. Финансовая система: это предполагает продвижение финансовых систем, которые являются эффективными, безопасными и надежными как внутри страны, так и на мировом уровне.
4. Управление фондами: здесь банк стремится обеспечить эффективное, действенное и качественное управление фондами наряду с центральными банковскими услугами не только для банка и правительства, но и для других клиентов Банка.
5. Корпоративное управление: Оно уполномочено поддерживать рациональное управление информационными, физическими, технологическими, финансовыми ресурсами и всеми связанными с ними инфраструктурами. Банк стремится достичь этой цели с помощью разрабатываемой им корпоративной политики и поддержания интегрированных практик и систем, которые являются экономически эффективными.

Управляющий Банка Канады является главным исполнительным директором банка и не может быть освобожден от должности Правительством Канады, что делает банк независимым учреждением.

Пятерка банков Канады

Канады известные как «большая пятерка банков» называют «флагманской» группой банков, которые служат ярким примером банковской стабильности в мире. Они являются образцом финансовой надежности в международной банковской отрасли.

Канадские банки «большой пятерки» составляют 85% банковской системы страны и имеют значительное присутствие за пределами юрисдикции, особенно в Латинской Америке, США, Азии и Карибском бассейне.

«Большую пятерку» составляют следующие банки Канады:

• Royal Bank of Canada (Королевский Банк Канады),
• Toronto-Dominion Bank (Торонто-Доминион банк),
• Bank of Nova Scotia (Банк новой Шотландии),
• Canadian Imperial Bank of Commerce (Канадский Имперский Банк торговли),
• Bank of Montreal (Банк Монреаля).

«Большую пятерку канадских банков» и Банк Канады часто называют «большой шестеркой банков», на которые приходится 90% активов канадского банковского бизнеса.

Несмотря на финансовые кризисы, которые возникают в , прежде всего в банках США, эти пять банков продемонстрировали самое впечатляющее равновесие. Интересно, что в то время как процентные ставки были одинаковыми в обеих странах, и они также обладают статусом «слишком крупными, чтобы обанкротиться» банками, Операционная политика, всё же, значительно отличалась. Канада имеет в своем правительстве надзирателя — Агентство по защите прав потребителей финансовых услуг. Это агентство, в частности, защищает потребителей от нарушений кредитного законодательства финансовыми учреждениями.

Иногда можно увидеть термин «большая шестерка банков», который по сути является тем же «большой пятеркой банков» плюс Национальный банк Канады (не путать с банком Канады — канадский Центральный банк).

Переломным моментом в процессе создания центрального банка стала Великая депрессия 1929-1933 гг. В Канаде было сложно производить международные расчеты, когда каждый из множества небольших банков управлял частью счетов пра­вительства. Возникла необходимость найти средство разреше­ния этой проблемы. В 1933 г. был определен состав королев­ской комиссии для проведения обследования канадской фи­нансовой системы. Вскоре было объявлено о намерении соз­дать центральный банк.

Банк Канады был учрежден как акционерное предприятие в 1934 г., причем держателями акций не могли быть коммер­ческие банки, их служащие и иностранцы. Он начал функцио­нировать с 11 марта 1935 г.

В 1938 г. была осуществлена национализация центрального банка путем скупки правительством акций частных владель­цев, в результате чего Банк Канады стал государственным уч­реждением. Ему были доверены как функции, исполнявшиеся до этого другими организациями, так и новые полномочия, в том числе эмиссия банкнот. Агентствами Банка Канады стали налоговые бюро, департамент исследования финансового раз­вития и экономической конъюнктуры Канады и иностранных государств, службы операций с валютой и ценными бумагами, служба государственного долга. Закон о Банке Канады часто изменялся, но цель работы Банка всегда оставалась неизмен­ной: регулировать кредитование и денежную систему в инте­ресах хозяйственной жизни страны.

Банк Канады не является коммерческим банком, не покупает акции коммерческих банков, не кредитует и не принима­ет депозиты от частных лиц и компаний. За свою деятель­ность Банк Канады несет ответственность перед парламен­том, периодически предоставляя ему отчеты о проделанной работе. Принципиальная роль, отраженная в «Акте Банка Канады », заключается в стимулировании экономики и финансового благополучия Канады.

Банк обладает правами юридического лица. Штаб- квартира находится в Оттаве, но по Закону о Банке Канады ему разрешено учреждать филиалы по всей стране и даже за границей по одобрению в совете генерал-губернатора.

Управление Банком Канады осуществляет совет директо­ров банка, состоящий из 12 избранных человек, председателя Банка и его первого заместителя, а текущей деятельностью за­нимается совет управляющих (правление), состоящий из шес­ти человек.

В совет директоров банка также входит заместитель мини­стра финансов, но без права голоса. Члены совета директоров назначаются министром финансов на три года и являются представителями различных регионов страны.

В совет управляющих входят председатель, его первый за­меститель и четыре заместителя. Совет управляющих опреде­ляет монетарную политику и принимает решения, касающие­ся финансовой системы, т.е. он является органом, обеспечива­ющим ежедневное руководство Банком Канады. Решения по ставкам принимаются на основе консенсуса.

Управляющий и его первый заместитель избираются из деятелей с признанной финансовой компетенцией. Они на­значаются на семилетний срок без возможности досрочной замены и посвящают свое рабочее время обязанностям, кото­рыми наделяет их Закон о Банке Канады или другой феде­ральный закон.

Монетарная политика Банка Канады включает два ключе­вых компонента, неразрывно связанных друг с другом:

установление эластичного уровня процентных ставок;

контроль инфляции, обеспечение уровня которой произ­водится управлением процентными ставками.

Целью монетарной политики Банка Канады является си­стема контроля и удержания инфляции на уровне около 2%, срединной точки коридора возможного изменения инфляции в пределах 1-3%.

Банк Канады также ежедневно изменяет свою целевую ставку финансирования. Изменения этой ставки влияют на процентные ставки и на ценность канадских денег.

Денежно-кредитные условия определяются двумя показа­телями: процентной ставкой и валютным курсом. Перемена денежно-кредитной политики имеет значение тогда, когда из­менение денежно-кредитных условий оказывает влияние на спрос на товары и услуги.

От момента определения денежно-кредитной политики до времени ее реального воздействия на экономику наблюдается некоторая задержка от 18 до 24 месяцев. Причиной этого яв­ляется долгий процесс последовательного взаимовлияния раз­личных факторов, при этом она необходима для ограничения наложения денежно-кредитных условий и для влияния на уровень инфляции.

Основными функциями Банка Канады являются:

сохранение низкого и стабильного уровня инфляции;

обеспечение надежности денег;

сохранение финансовой стабильности;

управление средствами канадского государства и его долгом;

обеспечение доверия рынка к стоимости канадских денег;

выпуск и распределение канадских банковских билетов;

контроль ставки рефинансирования;

управление золотовалютными резервами;

эмиссия сберегательных сертификатов Канады.

Как кредитор последней инстанции Банк Канады также обеспечивает срочную ликвидность имеющим на это право институтам кредитной системы при наличии таких проблем.

Банк тесно взаимодействует с финансовыми рынками по­средством своего присутствия на валютных рынках, осущест­вляет торговлю и управление правительственными ценными бумагами, а также оказывает влияние на уровень процентных ставок, установление ставки овернайт (overnight).

Банк Канады является фискальным агентом правительства Канады. Роль фискального агента сопровождается определен­ной ответственностью, соотносимой с управлением обще­ственными фондами. Выполняя данную функцию, он высту­пает банком правительства и управляющим казначейством; управляет счетами Главного администратора налогов, через которые почти все деньги собираются и расходуются прави­тельством. Банк гарантирует, что на этих счетах будет доста­точно наличных средств для обеспечения ежедневных потребностей, а избытки будут инвестированы на депозиты.

Банк также управляет иностранными валютными резервами правительства. Эти резервы обеспечивают основную ликвидность активов правительства и помогают создать надлежащие условия для установления обменного курса канадского доллара на рынке валют.

Банк Канады состоит в ведении министерства финансов но имеет определенную независимость по отношению к правительству. Что касается взаимодействия с другими субъекта­ми хозяйствования, то он является банком для коммерческих банков.

Правительственные долги в основной своей массе состоят из неоплаченных правительственных ценных бумаг, таких как казначейские векселя и облигации. Банк представляет прави­тельству рекомендации по осуществлению наиболее эффек­тивного управления этим долгом и продает ценные бумаги правительства на аукционах дистрибьюторам и дилерам. Банк Канады состоит из десяти департаментов:

научных исследований - отвечает за обеспечение анализа канадской экономики;

финансовых рынков - берет на себя совокупность функ­ций оперативного и аналитического характера: осуществление денежно-кредитной политики, управление финансами госу­дарства, наблюдение за финансовыми рынками для улучшения осуществления денежно-кредитной политики и т.д.;

денежных и финансовых исследований - проводит иссле­дования, связанные с финансовым сектором, внимательно сле­дит за его деятельностью и представляет отчеты для содей­ствия разработке и осуществлению денежно-кредитной поли­тики Банка Канады;

международных отношений - проводит точечный анализ современного развития и прогнозирует состояние дел в эконо­мике за рубежом, представляет анализы и взгляды по вопро­сам, интересующим международные финансовые органы, в том числе Международный валютный фонд, и проводит иссле­дования, связанные с международными финансовыми рынка­ми и состоянием дел в экономике за рубежом;

услуг высшему руководству и юридических услуг - уча­ствует в управлении Банком Канады, предоставляя высшему руководству и правлению поддержку в принятии решений. Этот департамент также предоставляет Банку Канады юриди­ческие услуги и представляет его в качестве юридического лица;

банковских операций - занимается предоставлением ус­луг Банку Канады, а также эмиссией денег и обслуживанием клиентов;

связей с общественностью - содействует Банку в прояв­лении открытости и прозрачности. Одним из его важных при­оритетов является поддержка правления, играющего первосте­пенную роль в связях, касающихся денежно-кредитной поли­тики Банка Канады;

контроля - исполняет обязанности по проведению неза­висимой оценки операций Банка Канады от имени высшего руководства и правления банка;

управления долгом или Бюро управления долгом - зани­мается обеспечением деятельности административных служб и представлением указаний по программе управления долгом правительства;

общих служб - занимается всем остальным от управле­ния служащими до покупки оборудования.

С общегосударственной точки зрения роль Банка Канады значительна: он стремится способствовать экономическому благосостоянию канадских граждан, определяет такую денеж­но-кредитную политику, которая должна снискать доверие ка­надцев. Но главным образом Банк Канады является финансо­вым агентом федерального правительства. Он представляет государству стратегические рекомендации для обеспечения эффективного управления долгом и продает ценные бумаги с торгов коммерсантам и посредникам финансового рынка.