Главная цель управления активами банка состоит в наиболее аффективном размещении и использовании собственных и привлеченных средств банка для получения наивысшей прибыли.
К основным принципам банковского менеджмента при управлении активами следует отнести следующие:
- управление доходностью активов;
- поддержание рациональной структуры активов;
- анализ рисков и создание резервов.
Активы коммерческого банка подразделяются следующим образом.
По назначению:
- работающие (оборотные), приносящие банку текущие доходы;
- кассовые, обеспечивающие ликвидность банка;
- инвестиционные, предназначенные для получения доходов в будущем и достижения иных стратегических целей;
- внеоборотные, предназначенные для обеспечения хозяйственной деятельности банка;
- прочие.
По степени ликвидности:
- высоколиквидные (наличные деньги, драгоценные металлы, средства в Банке России, средства в банках-нерезидентах из развитых стран, средства в банках для расчетов по пластиковым картам и др.);
- ликвидные (кредиты и платежи в пользу банка со сроком исполнения до 30 дней, легко реализуемые ценные бумаги, котируемые на бирже, другие быстрореализуемые ценности);
- долгосрочной ликвидности (выданные кредиты и размещенные депозиты, в том числе в драгоценных металлах, с оставшимся сроком до погашения свыше года);
- малоликвидные (долгосрочные инвестиции, капитализированные активы, просроченная задолженность, не котируемые ценные бумаги, ненадежные долги).
По требованиям Банка России удельный вес первых двух групп активов должен быть не менее 20% всех активов за вычетом обязательных резервов. В международной практике доля высоколиквидных активов должна находиться в диапазоне от 12 до 15%.
По срокам размещения:
- а) бессрочные;
- б) размещенные на срок (до востребования, до 30 дней, от 31 до 90 дней, от 91 до 180 дней, от 181 до 360 дней, от 1 года до 3 лет, свыше 3 лет).
В настоящее время в структуре срочных активов российских банков доминируют активы, размешенные на срок от 91 до 180 дней.
По уровню риска активы коммерческого банка делят на пять групп, для каждой из которых установлен свой коэффициент возможности потери стоимости.
В зависимости от того, в чьем пользовании находятся активы банка, т.е. по субъектам , активы подразделяются так:
- а) находящиеся в пользовании самого банка;
- б) предоставленные во временное пользование другим субъектам (государству, юридическим лицам, физическим лицам - нерезидентам).
Важно отметить, что структура активов по субъектам показывает, насколько диверсифицированы его вложения и в какие сектора и отрасли экономики банк направляет свои ресурсы.
Качество активов состоит в том, насколько они способствуют достижению основной цели деятельности коммерческого банка - его прибыльной и стабильной работе. Факторами, определяющими качество активов банка, являются:
- доходность активов;
- соответствие структуры активов структуре пассивов по срокам;
- ликвидность активов;
- диверсификация активных операций;
- объем и доля рисковых и неполноценных активов.
По качеству активы коммерческого банка делят:
- на полноценные;
- неполноценные.
Неполноценным считается актив, который банк не может превратить в денежные средства по текущей балансовой стоимости по истечении срока сто погашения.
К неполноценным активам относятся: просроченная ссудная задолженность; векселя и другие долговые обязательства, не оплаченные в срок; неликвидные и обесценившиеся ценные бумаги; дебиторская задолженность сроком свыше 30 дней; нереализуемая недвижимость, средства на корреспондентских счетах в обанкротившихся банках; и др.
В настоящее время в банковской практике используются три основных метода управления активами :
- метод общего распределения средств или общий фонд средств;
- метод распределения активов или конверсии средств;
- научный метод управления активами.
Метод общего распределения средств (общий фонд средств) состоит в том, что все привлеченные средства банка рассматриваются как единый фонд, т.е. совокупная сумма банковских ресурсов. Средства из этого фонда распределяются в следующей очередности:
- 1) пополняются первичные резервы (наличность и корреспондентский счет в Банке России);
- 2) формируются вторичные резервы из числа краткосрочных высоколиквидных ценных бумаг (при данном подходе вторичные резервы являются для банка главным средством обеспечения ликвидности);
- 3) средства фонда идут на финансирование всех обоснованных заявок на получение ссуд, причем портфель ссуд не считается средством обеспечения ликвидности;
- 4) после удовлетворения всех заявок на ссуды оставшиеся средства направляются па покупку цепных бумаг, прежде всего государственных, которые являются источником доходов и, кроме этого, пополняют вторичные резервы по мере того, как приближается срок их погашения.
Применение метода общего распределения средств имеет ряд недостатков. Во-первых, в нем акцент делается на максимизацию высоколиквидных средств, которые не дают необходимого уровня прибыльности, что в перспективе негативно скажется на финансовой устойчивости банка. Во-вторых, нс учитывается срочность депозитов разных видов: депозиты до востребования предназначены для расчетов, а сберегательные и срочные депозиты размещаются для получения дохода и имеют определенные сроки хранения.
Общий метод размещения средств считается рискованным. Применяют его в основном крупные банки, которые располагают значительными ресурсами и финансовой устойчивостью и, исходя из этого, могут не соблюдать срочность вкладов.
Метод распределения активов (конверсии средств) базируется на том, что объем необходимых банку ликвидных средств зависит от источников привлечения фондов но срокам. В применении этого метода используется разграничение источников средств в координации с нормами обязательных резервов и скоростью их обращении.
Например, вклады до востребования требуют более высокой нормы обязательных резервов по сравнению со сберегательными и срочными вкладами. При этом скорость их оборачиваемости также выше. Поэтому средства по вкладам до востребования должны помещаться преимущественно в первичные и вторичные резервы, реже - в инвестиции.
Метод распределения активов создаст внутри самого банка несколько "центров ликвидности - прибыльности", которые используются для размещения средств, привлекаемых банком из разных источников. Такие центры в банковской практике получили название "банки внутри банка". В банке как бы существуют "банк сберегательных вкладов", "банк основного капитала", "банк вкладов до востребования". Определив, какие средства по их прибыльности и ликвидности относятся к соответствующим "банкам", руководство данного коммерческого банка устанавливает порядок их размещения. При этом важно, что размещение средств из определенного "банка" происходит независимо от остальных "банков" (рис. 16.1).
К преимуществам данного метода следует отнести то, что при его применении наблюдается координация сроков между вкладами и их вложениями в активы, а также увеличиваются
Рис. 16.1.
дополнительные вложения в ссуды и инвестиции, что ведет к повышению прибыли. Метод позволяет устранить избыток ликвидных активов, которые противостоят сберегательным и срочным вкладам, а также основному капиталу.
Наряду с этим у данного метода есть и отдельные недостатки. Во-первых, отсутствует тесная связь между отдельными группами вкладов и обшей суммой вкладов. Во-вторых, существует независимость источников средств от путей их использования, так как одни и те же клиенты вкладывают и занимают у банка, если банки к этому стремятся. Кроме того, при использовании этого метода банки исходят из среднего, а не из предельного уровня ликвидности.
В банковской практике применяется также научный метод управления активами , основу которого составляет использование так называемой целевой функции. Банк рассчитывает вложения своих ресурсов, применяя следующую формулу:
где Р - прибыль; х - хб - суммы инвестирования по государственным краткосрочным облигациям, государственным долгосрочным облигациям, коммерческим ссудам, срочным ссудам, потребительскому кредиту, ипотечному кредиту; 2, 3, 5, 6, 8, 9 - проценты, соответствующие этим видам инвестирования.
Использование данного метода ориентировано на максимизацию прибыли. Научный метод исходит из предположения, что при любом уровне риска, который не связан с инвестированием, банк вкладывает средства, исходя из максимальных в определенном периоде процентных ставок (в данном случае это 8 и 9%). Однако банк должен соблюдать нормы регулирования со стороны центрального банка, учитывать требования риск-менеджмента и запросы других клиентов.
В связи с этим банк не вкладывает все свои средства в активы, где потенциально возможны наивысшие доходы (проценты), а распределяет их но нескольким направлениям. Но значимую часть своих ресурсов он поместит гуда, где имеется возможность получения более высоких доходов. Такие действия должны обеспечить ему достаточную прибыль при поддержании ликвидности на требуемом уровне.
В настоящее время все три метода управления активами используются в мировой банковской практике. Применение каждого метода обусловлено экономической конъюнктурой и положением банка на рынке. При этом заметим, что наиболее эффективным является метод управления активами на основе целевой функции.
Управление пассивами банка. Управление пассивами (пассивными операциями) - важнейшее направление банковского менеджмента. Оно ориентировано на управление мобилизацией кредитных ресурсов, управление эмиссионной деятельностью банка, поддержание ликвидности банка. Следует отметить, что пассивные операции носят первичный характер по отношению к активным, так как прежде чем размешать ресурсы, сначала нужно их сформировать.
Ресурсы коммерческого банка подразделяются па две группы:
- а) собственный капитал (собственные средства);
- б) привлеченные средства.
Собственный капитал представляет собой средства, принадлежащие непосредственно коммерческому банку. За счет собственного капитала банки формируют 12-20% общей потребности в ресурсах для обеспечения своей деятельности.
Управление капиталом банка предполагает поддержание его достаточности, выбор наиболее эффективного способа его увеличения. Источники прироста капитала коммерческого банка подразделяются на внутренние и внешние.
К внутренним источникам относятся нераспределенная прибыль банка и переоценка его фондов. К внешним источникам относятся: эмиссия акций; выпуск субординированных обязательств; привлечение средств акционеров байка.
Низкая доля прибыли акционерного банка, направляемой на увеличение собственного капитала, ведет соответственно к медленному росту собственного капитала банка, сдерживая рост активов и доходов, высокая же доля - приводит к снижению выплачиваемых дивидендов. В то же время высокие и стабильные дивиденды ведут к росту курсовой стоимости акций банка, что облегчает увеличение капитала за счет внешних источников. Проводя дивидендную политику и выбор источника увеличения капитала, менеджмент банка должен всесторонне учитывать тенденции общеэкономической и банковской конъюнктуры, совокупность различных факторов и тенденций.
Основной объем банковских ресурсов формируется за счет привлеченных средств, которые банк аккумулирует в процессе проведения депозитных и недепозитных операций.
Депозитные операции обеспечивают основной объем привлеченных ресурсов коммерческих банков. Осуществление депозитных операций предполагает разработку каждой кредитной организацией собственной депозитной политики. Под ней следует понимать совокупность мероприятий, направленных на определение форм, задач, содержания деятельности по формированию банковских ресурсов, их планированию и регулированию.
В управлении пассивами банка существуют понятия депозитной экспансии и сокращения вкладов. Объем вкладов в коммерческих банках зависит преимущественно от суммы кредитов, предоставляемых банками, и инвестиций.
Недепозитные операции связаны с получением кредитов Банка России банков-корреспондентов, т.е. межбанковских кредитов, который предоставляются обычно на короткий срок. Крупные российские банки привлекают также евровалютные займы - кредиты, получаемые в евродолларах. К недепозитным пассивным операциям относится и привлечение средств коммерческими банками посредством эмиссии ценных бумаг - облигаций и векселей.
Вывод таков: определяющей целью управления пассивами коммерческого банка является формирование и увеличение объема его ресурсов при условии минимизации расходов банка и сохранении необходимого уровня ликвидности с учетом рисков всех видов.
Управление персоналом банка. Управление персоналом банка (кадровый менеджмент) включает разработку и проведение кадровой политики, управление оплатой и стимулированием труда, управление взаимоотношениями в коллективе банка.
Существуют три основных группы методов управления персоналом:
- 1) экономические методы, включающие разработку систем оплаты труда и материального поощрения, планирование и управление кадрами;
- 2) административные или организационно-распорядительные методы;
- 3) социально-психологические методы - моральное стимулирование труда, способы социальной защиты работников банка, система взаимоотношений в коллективе, социально-психологический климат и т.п.
Важнейшими задачами управления персоналом байка (кадровой политики) являются:
- нормативно-правовое обеспечение системы управления персоналом;
- подбор и распределение кадров;
- условия найма и увольнения;
- обучение и повышение квалификации;
- оценка персонала и его деятельности.
Нормативно-правовое обеспечение кадрового менеджмента
включает в себя:
- законодательные акты и другие нормативные документы по вопросам труда и кадров (Трудовой кодекс РФ, ГК РФ, положения, инструкции, методические указания и правила министерств, ведомств, других государственных органов);
- приказы, положения, правила и другие документы, издаваемые руководством банка по вопросам труда, численности кадров, оплате труда, составу подразделений и др. (например, правила внутреннего трудового распорядка, положение о подразделении банка, штатное расписание, должностные инструкции).
Основными стадиями подбора и распределения персонала являются:
- определение потребности в персонале;
- набор персонала;
- отбор и расстановка кадров.
Определение потребности в персонале - одна из приоритетных задач кадрового менеджмента, позволяющая установить на определенный период количественный и качественный состав персонала.
В количественном отношении численность сотрудников коммерческого банка определяется, прежде всего, объемом выполняемых банковских операций и производительностью труда работников, организационной структурой банка и другими факторами.
Качественные характеристики персонала включают: уровень образования, квалификацию, практические профессиональные навыки, мотивацию (профессиональные и личные интересы и др.); личностные характеристики (трудолюбие, коммуникабельность).
Определение потребности в персонале предполагает:
- 1) оценку имеющегося персонала на заданный период (с учетом существующего по разным причинам оттока кадров);
- 2) определение будущей потребности в персонале в соответствии с текущими и перспективными задачами банка;
- 3) составление программы выполнения потребностей банка в персонале, в которой учитываются направления по достижению количественного и качественного соответствия между будущей потребностью в персонале и его наличием па данный момент.
Внутренние источники покрытия потребности в персонале - высвобождение, переподготовка и перемещение кадров внутри банка. Внешние источники: прием выпускников соответствующих учебных заведений, специалистов из других банков.
Подбор и расстановка персонала осуществляются на основе определенных принципов, которые предусматривают разработку конкретных требований к персоналу банка, учитывающих объемы его деятельности, уровень конкурентоспособности, а также имеющийся план эффективного размещения персонала между структурными подразделениями банка (управлениями, департаментами, отделами и филиалами).
Лица, выдвигаемые на должности руководителя и главного бухгалтера банка, должны отвечать требованиям, установленным Законом о банковской деятельности. Кандидаты на должность руководителей основных функциональных подразделений должны иметь высшее юридическое или экономическое образование и, как правило, опыт управления отделом или иным подразделением кредитной организации, связанным с выполнением банковских операций, не менее одного года.
Кроме оценки кандидатов на вакантные должности в банке должна обязательно проводиться текущая и периодическая оценка всех сотрудников - аттестация, которая предполагает определение квалификации, уровня знаний работника, а также формирование представления о его деловых и иных качествах. Главное назначение аттестации состоит в установлении профессиональной пригодности каждого сотрудника банка к занимаемой должности. По результатам аттестации принимаются определенные решения - изменение оплаты труда, перевод сотрудника на другую должность (понижение или повышение по службе), увольнение и т.п.
Обязательной задачей кадрового менеджмента является развитие персонала банка.
Основные цели развития персонала состоят в следующем:
- увеличение эффективности труда;
- повышение квалификации персонала;
- подготовка необходимых руководящих кадров;
- снижение текучести кадров;
- воспитание молодых перспективных сотрудников;
- улучшение психологического климата в коллективе.
К главным факторам развития персонала относятся, прежде всего:
- мотивация (высокий уровень заработной платы, престижность работы, соответствие оплаты труда его результатам, наличие социального пакета);
- профессиональный рост (обязательное специальное образование, открытость информации о перспективах профессионального роста, обеспечение возможности роста);
- стиль руководства (справедливость требований и доброжелательный микроклимат в коллективе).
Обучение и повышение квалификации ориентировано на постоянное обучение персонала банка на всех уровнях либо в рамках самого банка, либо в специальных учебных центрах при высших учебных заведениях (университетах, институтах, колледжах). Необходимость обучения в целях повышения квалификации в первую очередь обусловлена требованиями и конъюнктурой
банковского рынка, растущей конкуренцией и высоким уровнем научно-технического прогресса в области банковских технологий.
В управлении персоналом байка значимым является обеспечение мотивации труда персонала банка, основанной на материальном и моральном стимулировании.
К материальным стимулам относятся:
- материальное вознаграждение за труд (заработная плата, премии, льготы);
- условия труда.
Заработная плата в коммерческом банке обычно определяется штатным расписанием. В коммерческих банках обычно к основной заработной плате устанавливаются надбавки (персональные, за выслугу лет, ученую степень, знание иностранного языка и др.). Должностной оклад работника по штатному расписанию представляет собой постоянную часть оплаты труда. Вторая часть фонда оплаты труда - переменная - находится в прямой зависимости от финансовых результатов деятельности банка в целом или же его подразделений.
Система оплаты труда предполагает выплату ежемесячных, квартальных и годовых премий. Премия выплачивается за эффективную работу, предложения по улучшению обслуживания клиентов, освоение новых банковских технологий и т.д. При этом премия должна иметь для персонала банка не только материальное, но и моральное значение. В западных странах ряд банков практикует в качестве поощрительной системы выдачу персоналу своих акций, что считается самым высоким уровнем в оплате труда.
В системе оплаты труда особое место занимают льготы, так называемый социальный пакет, предоставляемый персоналу банка, увеличивающие его общий доход. К числу таких льгот могут относиться: оплата проезда и питания па работе, медицинского лечения, содержания в детских учреждениях, обучения и отдыха детей; возможность получения ссуд с применением льготных процентных ставок; выплата единовременных пособий на оплату лечения и отдыха; страхование жизни за счет банка и др. Льготы, предоставляемые сотрудникам в зависимости от конкретных результатов работы, являются важным средством повышения производительности труда банковского персонала.
Одной из важных сторон банковского менеджмента является управление активами коммерческого банка. В настоящее время мировая банковская практика выделяет три основных метода управления активами:
Общий метод распределения средств, или общий фонд средств;
Метод распределения активов, или конверсии средств;
Научный метод управления активами.
Общий метод распределения средств
Сущность первого метода состоит в том, что из средств, собираемых путем пассивных операций, банк образует общий фонд, который размещается без учета срока вкладов пассивных операций.
Общий фонд средств складывается из акционерного капитала, вкладов до востребования, сберегательных вкладов, срочных вкладов. Средства общего фонда, или пула, впоследствии размещаются в активных операциях банка. Размещение средств осуществляется по следующим статьям:
Первичные резервы, которые состоят из наличных денег, чеков, других платежных средств в процессе инкассирования, счетов в центральном банке, средств на корреспондентских счетах в других коммерческих банках;
Вторичные резервы, которые включают государственные ценные бумаги, а иногда средства на ссудных счетах;
Ценные бумаги частных компаний;
Здания и сооружения.
Этот метод дает самые общие приоритеты распределения средств, что видно из схемы, представленной на рисунке 1.
Общий метод размещения средств считается довольно рискованным, поскольку он может подорвать ликвидность банка. Применяют его в основном крупные банки, которые располагают значительными денежными ресурсами и поэтому могут не соблюдать сроки вкладов. Средние и мелкие банки не могут позволить себе такое пропорциональное распределение средств, так как это чревато серьезными осложнениями.
Источник размещения средств Направления размещения средств
Собственные средства.
Первичные резервы
Вторичные резервы
Привлеченные средства.
Ценные бумаги частных компаний
Здания и сооружения
Рисунок 1 Общий метод размещения средств
Метод распределения активов, или конверсии средств
Большинство банков использует метод распределения активов, или конверсии средств, который основан на том, что размер необходимых банку ликвидных средств зависит от источников привлечения фондов по срокам. С помощью этого метода делается попытка разграничить источники средств в соответствии с нормами обязательных резервов и скоростью их обращения (оборачиваемостью). Например, вклады до востребования требуют более высокой нормы обязательных резервов по сравнению со сберегательными и срочными вкладами. При этом скорость их оборачиваемости также выше, чем у других видов вкладов. Поэтому деньги по вкладам до востребования должны помещаться преимущественно в первичные и вторичные резервы и меньше - в инвестиции, т.е. частные ценные бумаги.
Таким образом, метод распределения активов создает внутри самого банка несколько «центров ликвидности - прибыльности», которые используются для размещения средств, привлекаемых банком из разных источников. Такие центры в мировой банковской практике обозначаются как «банки внутри банка», поскольку размещение средств из каждого центра осуществляется независимо от размещения средств из других центров, т.е. как бы существуют банк вкладов до востребования, банк сберегательных вкладов, банк срочных вкладов, банк основного капитала.
Основные преимущества данного метода заключаются в том, что, во-первых, наблюдается координация сроков между вкладами и их вложениями в активы, а во-вторых, уменьшаются ликвидные активы и увеличиваются дополнительные вложения в ссуды и инвестиции (частные ценные бумаги), что ведет к повышению нормы прибыли. Метод позволяет устранить избыток ликвидных активов, которые противостоят сберегательным и срочным вкладам, а также основному капиталу.
Поскольку метод распределения вкладов базируется на скорости их обращения, он позволяет осуществлять координацию между сроками вкладов и вложениями в активные операции, что отражено на рисунке 2.
Однако и этот метод, как признано мировой банковской практикой, обладает рядом недостатков. Во-первых, отсутствует тесная связь между отдельными группами вкладов и общей суммой вкладов. Во-вторых, существует независимость источников средств от путей их использования, так как одни и те же клиенты вкладывают и занимают у банка, если банки к этому стремятся.
При использовании этого метода банки опираются на средний, а не на предельный уровень ликвидности. Имеются и общие недостатки двух рассмотренных методов: оба метода, как правило, акцентируют внимание на ликвидность обязательных резервов и возможное изъятие вкладов, уделяя меньше внимания необходимости удовлетворить заявки клиентов на кредит. Но в условиях экономического подъема растут и вклады, и кредиты, и потому банку требуется немного ликвидных средств. Кроме того, спрос на кредит может опережать рост вкладов. В условиях же спада рост депозитов является более высоким. Другим недостатком является то, что оба метода базируются на среднем. а не предельном уровне ликвидности.
Источники средств Размещение средств
Вклады до востребования.
Первичные резервы.
Сберегательные вклады.
Вторичные резервы.
Срочные вклады.
Ценные бумаги.
Здания и оборудование.
Уставный капитал. Резервы.
Рисунок 2 Метод конверсии средств
Научный метод управления активами
В мироном банковской практике используют также научный метод управления активами, основу которого составляет исследование целевой функции.
Так, банк рассчитывает свои вложения по следующей формуле:
Р (n) = 0,04х1 + 0,05х 2 + 0,06х 3 + 0,07х 4 + 0,12х 5 +0,13х 6 ,
Р прибыль;
Х 1-6, -ё суммы инвестирования;
4, 5, 6, 7, 12, 13 - проценты соответственно по государственным краткосрочным облигациям, государственным долгосрочным облигациям, первоклассным коммерческим ссудам, срочным ссудам, потребительскому кредиту, ипотечному кредиту.
Цель данного метода - максимизация прибыли. Научный метод исходит из того, что при любом уровне риска, который не связан с требованием ликвидности и не имеет каких-либо ограничений для инвестирования, банк делает вложения исходя из высших процентных ставок (в данном случае это 12 и 13%).
Однако банк имеет и других клиентов, а также должен соблюдать нормы регулирования со стороны центрального банка и исходить из соображений осторожности, так как рынок может преподнести любые сюрпризы.
В связи с этим банк не будет вкладывать все средства в сферу, где процент наиболее высокий, а произведет вложения достаточно равномерно, поместив значительную часть своих ресурсов в те сферы, где существуют более высокие проценты. Таким образом, он получит достаточную прибыль и сохранит ликвидность на должном уровне.
Все три метода управления активами в настоящее время широко используются в мировой банковской практике в зависимости от обстоятельств и положения того или иного банка на рынке. Наиболее эффективным можно считать метод управления активами на основе целевой функции.
Методы управления активами и пассивами
Коммерческие банки должны распределять привлеченные средства в различные виды активных операций.
При этом банки могут руководствоваться следующими методами размещения:
Метод общего фонда средств. В основе рассматриваемого метода лежит идея объединения всех ресурсов. Затем совокупные средства распределяются между теми видами активов (ссуды, правительственные ценные бумаги, кассовая наличность и т.д.) которые считаются подходящими. В модели общего фонда средств для осуществления конкретной активной операции не имеет значения, из какого источника поступили средства, пока их размещение содействует достижению поставленных перед банком целей.
Данный метод требует от руководства банка равного соблюдения принципов ликвидности и прибыльности. Поэтому средства помещаются в такие виды активных операций, которые наиболее полно соответствуют этим принципам. В то же время указанный метод не содержит четких критериев для распределения средств по категориям активов, не дает решения дилеммы "ликвидность-прибыльность" и зависит от опыта и интуиции банковского руководства.
Метод распределения (конверсии) активов. При управлении активами по методу общего фонда средств излишне много уделяется внимания ликвидности и не учитываются различные требования ликвидности по отношению к вкладам до востребования, сберегательным вкладам, срочным вкладам и основному капиталу. По мнению многих банкиров, этот недостаток служит причиной нарастающего сокращения нормы прибыли. С течением времени срочные и сберегательные вклады требуют меньшей ликвидности, чем вклады до востребования, растут более высокими темпами. Метод распределения активов, известный так же как метод конверсии средств, позволяет преодолеть ограниченность метода общего фонда средств.
Главным преимуществом рассматриваемого метода является уменьшение доли ликвидных активов и вложение дополнительных средств в ссуды и инвестиции, что ведет к увеличению нормы прибыли. Данная модель предполагает создание нескольких "прибыльных центров" (или "центров ликвидности") внутри самого банка, поскольку размещение средств каждым из этих центров осуществляется независимо от размещения средств других центров.
Однако и этот метод имеет недостатки, снижающие его эффективность. В основу выделения различных "прибыльных центров" положена скорость обращения различных типов вкладов, однако может не быть тесной связи между скоростью обращения вкладов той или иной группы и колебаниями общей суммы вкладов этой группы.
Другие недостатки равно касаются и метода общего фонда средств, и метода распределения активов. Оба метода делают акцент на ликвидности обязательных резервов и возможном изъятии вкладов, уделяя меньше внимания необходимости удовлетворять заявки клиентов на кредит. Между тем хорошо известно, что по мере роста деловой активности растут и вклады и кредиты.
С позиции управления процентным риском метод конверсии или разъединения источников фондов является осторожным. При этом пассивная сторона по-прежнему считается постоянной, а избежание риска процентной ставки обеспечивается путем более тесной увязки сроков размещения активов с источниками их финансирования по срокам, т.е. пассивами. При быстрой изменчивости процентных ставок использование метода конверсии активов не способствует оптимизации прибыли.
Поскольку банки рассматриваются как субъекты, покупающие денежные средства и одалживающие их исходя из процентной разницы между процентными ставками покупки и продажи средств то термин "управление спредами" становится более популярным в банковской практике.
В целях управления риском процентной ставки метод распределения активов наиболее применим в условиях стабильной внешней среды, так как его успешное использование зависит от трех условий.
А именно:
- - относительно небольшое варьирование процентных ставок;
- - состав пассивов достаточно стабилен и его легко прогнозировать;
- - большая часть привлеченных средств состоит из беспроцентных бессрочных вкладов, т.е. остатков на расчетных и текущих счетах предприятий, организаций и физических лиц.
При одновременном выполнении этих трёх условий руководители банка могли считать пассивную сторону баланса заданной величиной и уделять большее значение активам банка. При методе распределения активов увеличение ликвидности обеспечивается путем регулирования структуры активов, а уровень доходности банка поддерживается на заданном уровне через управление спредом.
Недостатки применения метода распределения активов выявились при более частом колебании уровня процентных ставок, вследствие чего стоимость активов стала более подвержена изменениям. Такая ситуация приводила к потерям доходов от снижения стоимости активов и возникновению риска несбалансированной ликвидности.
Теория управления пассивами, развивающая и дополняющая политику управления ликвидностью коммерческих банков, основывается на следующих двух утверждениях. Первое - коммерческий банк может решить проблему ликвидности путем привлечения дополнительных денежных средств, покупая их на рынке капитала. Второе - коммерческий банк может обеспечить свою ликвидность, прибегая к обширным займам денежных средств в Центральном банке либо у банков - корреспондентов, а также к займам, получаемым на рынке евровалют.
В 60-е годы прошлого века источники финансирования стали менее стабильными, объем свободных денежных средств сокращался при росте спроса на ссуды. В этих условиях менеджеры банков стали экономить на кассовых остатках, т.е. максимально их сокращать, а в целях обеспечения растущего спроса на кредит банки обратились к управлению своими обязательствами, т.е. пассивами.
Однако в 1970-е годы в связи с ростом инфляции и спадом производства банки все больше внимания стали уделять управлению обеими сторонами баланса.
Техника совместного регулирования активов и пассивов получила название управление активами и пассивами. (УАП) Смысл УАП состоит в том, что оно объединяет использовавшиеся в течение многих десятилетий отдельные методы управления (активами, пассивами и спредом) в один скоординированный процесс. Таким образом, основная задача УАП - это скоординированное управление всем балансом банка, а не отдельными его частями.
Транскрипт
1 УДК: 33, 338 Кочубей И.С., студент бакалавриата 4 курс, факультет «Финансы и кредит» Кубанский Государственный Аграрный Университет Россия, г. Краснодар МЕТОДЫ УПРАВЛЕНИЕ АКТИВАМИ КОММЕРЧЕСКОГО БАНКА Аннотация: В данной статье рассмотрены теоретические аспекты методов управления активами коммерческого банка. Проанализированы состав, качество и методы управления активами коммерческого банка. Abstract: In this article, theoretical aspects of the methods of asset management of a commercial bank are considered. The composition, quality and methods of asset management of a commercial bank are analyzed. Ключевые слова: Активы банка, ликвидность, коммерческий банк, методы управления. Keywords: The bank"s assets, liquidity, commercial bank, management methods. Активные банковские операции это деятельность по размещению привлеченных и собственных средств банковского учреждения в целях получения дохода, обеспечения своей ликвидности и создания условий для проведения других банковских операций. Актуальность исследовательской работы определяется многообразием и сложностью изменений, происходящих в банковской
2 системе России, появлением многочисленных новшеств в организации, формах обслуживания и методах управления банками, необходимостью разработки целостной концепции повышения эффективности их функционирования. Особенностью функционирования банковской системы России сегодня является ухудшение финансового состояния ряда российских коммерческих банков и как следствие увеличение числа их банкротства. Это в свою очередь ведет к снижению доверия хозяйствующих субъектов и населения к банковской системе в целом. Для преодоления данных кризисных явлений от коммерческих банков требуется применение наиболее эффективных способов управления активами и пассивами. Это также подчеркивает актуальность выбранной темы. Цель исследовательской работы проанализировать состав, качество и методы управления активами коммерческого банка. Получение максимальных доходов коммерческого банка может быть достигнуто за счет наиболее эффективного использования мобилизованных им денежных ресурсов. Так как вся деятельность банков нацелена на получение прибыли в условиях постоянной конкуренции, то главной задачей становится поиск возможности получения дополнительного дохода без того, чтобы не подвергать банк неоправданному риску. Коммерческий банк должен обеспечивать способность удовлетворять требованиям вкладчиков, то есть обеспечивать ликвидность. Обязательно наличие средств, достаточных для обеспечения потребностей в кредите, так как предоставление кредита основной вид деятельности банка. Его неспособность удовлетворять запросы клиентов в кредитах приведет к потере выгодных операций, снижению прибыли. Конфликт между ликвидностью и прибыльностью банка можно считать центральной проблемой, которую он решает при размещении
3 средств. С одной стороны, он ощущает давление держателей акций, заинтересованных в более высоких доходах, которые могут быть получены за счет кредитования заемщиков. Но с другой стороны, руководство банка хорошо представляет, что такие действия снижают ликвидность банка. Для большинства коммерческих банков спрос на ликвидные средства (S) возникает по 2 причинам: из-за снятия клиентами денег со своих счетов и в связи с поступлением заявок на получение кредитов от клиентов. Еще одной из причин является погашение задолженности по займам банка, которые он мог получить от других банков. Для удовлетворения спроса банк может привлечь: поступления вкладов от клиентов, средства на новых счетах и вклады на существующих счетах. Различные источники предложения ликвидных средств (P) и спроса определяют неттоликвидную позицию (N) банка: N = P - S Когда S>P, ожидается дефицит ликвидных средств, в противном случае их излишек. Спрос на ликвидные средства банка редко бывает равен их предложению в какой-либо момент времени. Банк должен постоянно иметь дело либо с дефицитом ликвидных средств, либо с их излишком. Существует дилемма между ликвидностью и прибыльностью банка. Большая часть банковских ресурсов предназначается для удовлетворения спроса на ликвидные средства, меньшая часть для достижения желаемой прибыльности банка. Большинство банков имеют несоответствие между сроками погашения по активам и по основным обязательствам. Другая проблема чувствительность банков к изменениям процентов ставок. При их росте некоторые вкладчики изымают свои средства в поисках более высоких прибылей или, взяв ссуду, приостанавливают подачу заявок на новые кредиты. Изменение процентных ставок влияет и на рыночную стоимость
4 активов, продажа которых может понадобиться. Требование ликвидности является приоритетным, его невыполнение может подорвать доверие к банку. Общие подходы к решению проблем ликвидности банков: 1) обеспечение ликвидности за счет активов, то есть трансформация активов (управление ликвидностью через управление активами); 2) использование главным образом заемных ликвидных средств для удовлетворения спроса на денежные средства (управление пассивами); 3) сбалансированное управление ликвидностью (активами и пассивами). 1-й подход считается наиболее старым в обеспечении потребностей банка. В чистом виде эта стратегия требует накопления ликвидных средств в виде ликвидных активов и когда возникает потребность в ликвидных средствах, выборочные активы продаются до тех пор, пока, пока не будет удовлетворен спрос на наличные средства. Под управлением активами понимают пути и порядок размещения собственных и привлеченных средств с целью получения дохода и обеспечения ликвидности коммерческого банка. Ликвидные активы должны обладать следующими свойствами: иметь свой рынок (для их быстрого превращения в деньги), достаточно стабильные цены и быть обратимы. Стратегия трансформации активов достаточно дорогой способ, так как в первую очередь продажа активов означает, что банк теряет свои будущие доходы, которые мог получить за счет них, во-вторых, это ведет к ухудшению баланса. Стратегия управления пассивами это заем быстрореализуемых средств в количестве, необходимом для покрытия ожидаемого спроса на ликвидные средства. Это способ считается наиболее рискованным из-за доступности кредита и изменчивости процентных ставок.
5 Управление пассивными операциями представляет деятельность банка, связанную с привлечением финансовых средств вкладчиков и других кредиторов и определением соответствующей комбинации источников средств, необходимой для соблюдения ликвидности. Коммерческие банки разрабатывают и развивают новые формы и методы привлечения сбережений частных вкладчиков. Банки развивают рынок «коротких денег», на котором представлены срочные депозиты (от 14 дней до 2 месяцев). Практикуются фьючерсные вклады, по которым внесенные в рублях средства пересчитываются в свободно конвертируемую валюту. Сбалансированный подход в управлении ликвидностью предполагает часть ожидаемого спроса на ликвидные средства накапливать в виде быстрореализуемых ценных бумаг и депозитов в других банках, а другие потребности в ликвидных средствах обеспечивать предварительными соглашениями об открытии кредитов в других банках. Все ресурсы банка (собственные и привлеченные) образуют общий фонд средств, который размещается по активам на основе текущих приоритетов либо с позиций обеспечения текущей ликвидности, либо обеспечения спекулятивной прибыли (рис.1). Метод считается рискованным. Им в отдельные периоды могут пользоваться только банки с
6 высокой финансовой устойчивостью. Рисунок 1. Общий метод распределения средств. Управление активами по методу общего фонда средств Метод распределения активов или консервации средств имеет широкое распространение в банковской практике. Он базируется на скорости обращения различных видов привлечения ресурсов. Управление осуществляется одновременно пассивами и активами путем их координации по срокам и размерам (рис. 2). Метод приводит к созданию внутри банка относительно обособленных центров ликвидности прибыльности. При ориентации банка на более полное удовлетворение потребностей клиентов оба метода имеют недостатки. Спрос на кредиты и предложение ресурсов могут не совпадать. Ориентируясь на средний уровень ликвидности, банки меньше уделяют внимания клиентам. Рисунок 2. Управление активами по методу распределения активов (конверсия средств) Метод научного управления активами, или экономикоматематический, ориентируется на максимизацию прибыли при
7 соблюдении нормативов ликвидности и диверсификации рисков. Этот метод считается наиболее эффективным. В основе научного управления активами и пассивами лежат так называемые золотые банковские правила. Показателем эффективности управления активами и пассивами любым из методов является уровень доходности по активным операциям банка. Проанализировав вышеуказанные методы, сделаны следующие выводы. Управление активами коммерческого банка должно быть направлено на размещение ресурсов в максимально доходные активы, обладающие необходимым уровнем ликвидности и имеющие ограниченный уровень риска. При этом руководство банка должно стремиться к тому, чтобы максимизировать текущую стоимость активов, а также оптимизации финансовых результатов. Использованные источники: 1. Кулумбекова Т. С., Кадохова С. А. Методы управления активами коммерческого банка // Вопросы экономики и управления С А. А. Курилова,О. Г. Коваленко (2015). Теоретические основы управления активами коммерческих банков // CyberLeninka.ru. URL: (дата обращения:).
Лекция. Тема 3. Основы банковского менеджмента. 3.1 Структура и задачи банковского менеджмента. Особенности организации управления банками, цели и принципы управления. Менеджмент персонала. Место и роль
Федеральное государственное образовательное бюджетное учреждение высшего образования «ФИНАНСОВЫЙ УНИВЕРСИТЕТ ПРИ ПРАВИТЕЛЬСТВЕ РОССИЙСКОЙ ФЕДЕРАЦИИ» (Финансовый университет) Краснодарский филиал Финуниверситета
УДК 338.22 ОПТИМИЗАЦИЯ УПРАВЛЕНИЯ АКТИВАМИ КОММЕРЧЕСКОГО БАНКА Сухорукова Н.В. научный руководитель, к.э.н., доцент, Среднерусский институт управления филиал, Орёл, Россия Савосина А.В. магистр, Среднерусский
Светлана Коваль РЕСУРСНЫЙ ПОТЕНЦИАЛ БАНКОВ УКРАИНЫ Коммерческий банк является активным элементом рыночной экономики и в значительной степени обеспечивает ее функционирование. Деятельность банковских учреждений
26 сентября 2013 г. 562 Об утверждении Рекомендаций о методике применения банками инструментов мониторинга риска ликвидности, предусмотренных международными стандартами Базель III На основании подпункта
7.МАТЕРИАЛЫ ПО СИСТЕМЕ ПРОМЕЖУТОЧНОГО И ИТОГОВОГО ТЕСТИРОВАНИЯ. Вариант 1 1. Какие элементы включают в состав ликвидных активов текущего характера по методике ЦБ РФ? А) денежные средства в кассе, корреспондентские
Бобыль В.В., к.э.н Днепропетровский национальный университет железнодорожного транспорта имени академика В. Лазаряна АНТИКРИЗИСНОЕ УПРАВЛЕНИЕ РИСКОМ ЛИКВИДНОСТИ В БАНКЕ: ТЕОРЕТИЧЕСКИЙ АСПЕКТ Ключевые слова:
К ВОПРОСУ О РОЛИ ЗАЕМНЫХ ИСТОЧНИКОВ ФИНАНСИРОВАНИЯ В ДЕЯТЕЛЬНОСТИ РОССИЙСКИХ ПРЕДПРИЯТИЙ Новикова А.В. 1, Лихоносов А.В. 2 1 Новикова Анастасия Владимировна студент-магистр; 2 Лихоносов Александр Валерьевич
Ноздрева И.Е. к.э.н., доцент кафедры «Экономика и финансы» Смоленского филиала Финуниверситета при Правительстве РФ ОСОБЕННОСТИ МАРКЕТИНГА В БАНКОВСКОЙ СФЕРЕ Основная цель любого бизнеса извлечение прибыли.
Варианты контрольных работ по финансовому менеджменту для студентов V курса заочного отделения по специальности Менеджмент (по отраслям) Вариант 1 1. Цели и задачи и функции финансового менеджмента 2.
1. Природа ссудного процента 2. Экономическая основа формирования уровня ссудного процента 3. Банковский процент объективная экономическая категория, представляющая собой своеобразную цену ссуженной во
SWorld 17-29 March 2015 http://www.sworld.education/index.php/ru/conference/the-content-of-conferences/archives-of-individual-conferences/march-2015 MODERN DIRECTIONS OF THEORETICAL AND APPLIED RESEARCHES
NovaInfo.Ru - 56, 2016 г. Экономические науки 1 ЗНАЧИМОСТЬ ВКЛАДОВ НАСЕЛЕНИЯ В ПАССИВНЫХ ОПЕРАЦИЯХ БАНКОВ Кашарский Айдар Андреевич Сбережения населения составляют отдельную группу ресурсов банков. Общая
УДК 336.7 Оценка банковских рисков по данным бухгалтерской отчетности Данилевская Е.Е. (Костромской государственный технологический университет) Вся коммерческая деятельность характеризуется наличием риска.
Н.Н. Панкрутский Белорусский государственный экономический университет г. Минск, Республика Беларусь СТРАТЕГИЯ МОБИЛИЗАЦИИ ВНЕШНИХ И ВНУТРЕННИХ РЕСУРСОВ ДЛЯ КРЕДИТОВАНИЯ АГРОПРОМЫШЛЕННОГО КОМПЛЕКСА РЕСПУБЛИКИ
ПРАКТИКУМ Модуль 1. Деньги и денежные отношения Задание. Наличные металлические и бумажные деньги составляют - 200 ед. Вклады на счетах сберегательных касс 900 ед. Чековые вклады 1500 ед. Мелкие срочные
2 Введение. Актуальность темы. Совершенствование финансовой политики коммерческих банков становится особенно актуально, т.к. банки могут сочетать несколько типов финансовой политики на разных портфелях
ОБРАЗОВАТЕЛЬНОЕ УЧРЕЖДЕНИЕ ПРОФСОЮЗОВ ВЫСШЕГО ОБРАЗОВАНИЯ «АКАДЕМИЯ ТРУДА И СОЦИАЛЬНЫХ ОТНОШЕНИЙ» БАШКИРСКИЙ ИНСТИТУТ СОЦИАЛЬНЫХ ТЕХНОЛОГИЙ (филиал) Кафедра Экономики, информатики и аудита (наименование
ОТКРЫТОЕ АКЦИОНЕРНОЕ ОБЩЕСТВО КОММЕРЧЕСКИЙ БАНК ОАО КБ «ВАКОБАНК» Утверждаю Председатель Совета Директоров ОАО КБ «ВАКОБАНК» Каракаев Б.Н. (Протокол Совета Директоров Банка 24 от 28 августа 2006г) ПРОЦЕНТНАЯ
Итоги деятельности Группы Сбербанка России по МСФО за 2009 год 18 марта 2010 Основные итоги деятельности за 2009 год (1) Чистая прибыль Группы за 2009 год составила 24,4 млрд. руб. (за 2008 год: 97,7 млрд.
Банковская отчетность Код БУХГАЛТЕРСКИЙ БАЛАНС на "1" Января 2012 года Наименование статьи Код формы 0409806 соответствующу ю прошлого года I. АКТИВЫ 1. Денежные средства 10 750 11 383 2. Средства кредитных
ГРНТИ 06.73.65 УДК 336.72 Н.П. Казаренкова, доцент кафедры финансов и кредита Юго-Западный государственный университет, Курск ПРОБЛЕМЫ И ПЕРСПЕКТИВЫ РАЗВИТИЯ СБЕРЕГАТЕЛЬНОГО ДЕЛА, КАК ОСНОВА ФОРМИРОВАНИЯ
Е.П. Панова к.э.н., доцент кафедры «Банковское дело» РГЭУ «РИНХ» ФОРМИРОВАНИЕ КРЕДИТНОЙ ПОЛИТИКИ КОММЕРЧЕСКОГО БАНКА Данные Бюллетеня банковской статистики свидетельствуют о том, что в кредитные операции
ФИНАНСЫ, ДЕНЕЖНОЕ ОБРАЩЕНИЕ И КРЕДИТ УДК 336.71 Е.И. Ерофеев магистрант, кафедра финансов и кредита, Волжский гуманитарный институт (филиал) ФГАОУ ВПО «Волгоградский государственный университет» Н.Н. Муравьева
УДК 336.713: Сурина И.В., кандидат экономических наук, доцент доцент кафедры «Денежное обращение и кредит» Кубанский государственный аграрный университет имени И.Т. Трубилина Россия,
Тематика магистерских диссертаций (проектов) по специальности 6М050900-Финансы на 2018-2019 учебный год Наименование темы диссертации (проекта) 1 Анализ эффективности традиционных и современных методов
ПРАВИТЕЛЬСТВО МАГАДАНСКОЙ ОБЛАСТИ П О С Т А Н О В Л Е Н И Е от «14» июля 2017 г. 651-пп г. Магадан Об утверждении долговой политики Магаданской области на 2018 год и плановый период 2019 и 2020 годов В
ВАРИАНТЫ КОНТРОЛЬНЫХ РАБОТ Задание к контрольной работе составлено в 5 вариантах. Студент должен выполнить работу по варианту, номер которого соответствует начальной букве фамилии. Варианты 1 2 3 4 5 Начальная
УДК 336.7 Легостаева Ж.Н.., студентка 3- го курса магистратуры ИВЗО ФГБОУ ВО «ОГУ имени И. С. Тургенева» Россия, г. Орел Научный руководитель: Давыдова Л. В. доктор экономических наук, профессор УПРАВЛЕНИЕ
Зубенко В.В. Научный руководитель: к.э.н., доцент Жалсараева Е.А. УПРАВЛЕНИЕ АКТИВАМИ КОММЕРЧЕСКОГО БАНКА Выполнение банками своей роли в управлении финансовыми потоками в экономике предопределяет необходимость
УДК 336.717 Игнатьева Е.В. студент 4 курс, Институт финансов, экономики и управления Тольяттинский государственный университет Россия, г. Тольятти Карцева Н.С., ассистент кафедры «Финансы и кредит» Институт
ЭЛЕКТРОННЫЙ НАУЧНЫЙ ЖУРНАЛ «APRIORI. CЕРИЯ: ГУМАНИТАРНЫЕ НАУКИ» WWW.APRIORI-JOURNAL.RU 2 2016 УДК 336 ПРОБЛЕМЫ УПРАВЛЕНИЯ РИСКАМИ ЛИКВИДНОСТИ В КОММЕРЧЕСКОМ БАНКЕ Магомедов Гаджи Шамильевич студент Финансовый
УДК 2964 ОРГАНИЗАЦИЯ КРЕДИТНОЙ ПОЛИТИКИ КОММЕРЧЕСКОГО БАНКА Телина Е.С. студент, Мордовский государственный университет имени Н. П. Огарёва Саранск, Россия Аннотация В данной статье рассматривается актуальность
Итоги деятельности Группы Сбербанка России по МСФО за 1 квартал 2011 года Май 2011 Основные итоги деятельности за 1 квартал 2011 года (1) Чистая прибыль Группы составила 86,8 млрд. руб., за 1 квартал 2010
Ученые записки Крымского федерального университета имени В. И. Вернадского. Экономика и управление. 2018. Т. 4 (70). 3. С. 136 141. УДК 336.051 СТРУКТУРНЫЙ АНАЛИЗ БУХГАЛТЕРСКОГО БАЛАНСА КОММЕРЧЕСКОГО БАНКА
Код территории по 5 165726 125453 174 45583 Банковская отчетность БУХГАЛТЕРСКИЙ БАЛАНС на 1 января 212 года 635, Г НОВОСИБИРСК УЛ.КАМЕНСКАЯ,51 Наименование статьи Данные на отчетную дату Код формы по ОКУД
БУХГАЛТЕРСКИЙ БАЛАНС на «01» января 2011 г. Почтовый адрес: Номер п/п 191123, г. Санкт-Петербург, Манежный пер., д.14, лит. «А» Наименование статьи Код формы 0409806 Квартальная/Годовая тыс. руб. Данные
МАТЕРИАЛЫ VIII МЕЖДУНАРОДНОЙ НАУЧНО-ПРАКТИЧЕСКОЙ КОНФЕРЕНЦИИ «РЕШЕНИЕ ПРОБЛЕМ РАЗВИТИЯ ПРЕДПРИЯТИЙ: РОЛЬ НАУЧНЫХ ИССЛЕДОВАНИЙ» 3 марта 2016 apriori-nauka.ru ОСОБЕННОСТИ ФОРМИРОВАНИЯ ДЕПОЗИТНОЙ ПОЛИТИКИ
Анализ финансового состояния АО «Банк ЦентрКредит» Объект проверки: АО «Банк ЦентрКредит» (далее «Банк»). Источник информации: годовая консолидированная финансовая отчетность, подтвержденная аудитором,
Банковская система. Денежнокредитная (монетарная) политика. 1. Банковская система. Виды и функции банков. 2. Процесс создания денег банками. Денежный мультипликатор. 3. Цели и инструменты денежнокредитной
УДК 336.7 Шария Георгий Ревазович студент 3 курс, факультет Экономический, Мордовский государственный университет им. Н.П. Огарёва Россия, г. Саранск К ВОПРОСУ О ФИНАНСОВОЙ УСТОЙЧИВОСТИ КОММЕРЧЕСКОГО БАНКА
Электронный научно-технический журнал Октябрь 2015 года ПУТИ ПОВЫШЕНИЯ ЭФФЕКТИВНОСТИ ИСПОЛЬЗОВАНИЯ РЕСУРСОВ КОММЕРЧЕСКОГО БАНКА Ю.Д.ГАМЗА, А.С.МЫШКОВСКАЯ, Л.М. ЧУГУЛЬКОВА В статье рассмотрены методологические
Итоги деятельности Группы Сбербанка России по МСФО за девять месяцев 2009 года Основные итоги деятельности за девять месяцев 2009 года (1) Чистая прибыль Группы за 9 месяцев 2009 года составила 10,3 млрд.
ОЛИМПИАДА ОСНОВЫ АНАЛИЗА БУХГАЛТЕРСКОЙ ОТЧЕТНОСТИ МИЦ «Вектор развития» Ответьте на вопросы теста. В каждом вопросе только один правильный вариант ответа. 1 При управлении оборотным капиталом на основе
Алагуев П.В. Научный руководитель: к.э.н., доцент Жалсараева Е.А. УПРАВЛЕНИЕ ПРИБЫЛЬЮ КОММЕРЧЕСКОГО БАНКА Современная банковская система - это важнейшая сфера национального хозяйства любого развитого государства.
О. В. Зубко Полесский государственный университет г. Пинск, Республика Беларусь РОЛЬ МЕЖБАНКОВСКОГО КРЕДИТА В ДЕЯТЕЛЬНОСТИ КРЕДИТНЫХ ОРГАНИЗАЦИЙ Повышение функционирования банковской системы, обеспечивающее
ФИНАНСОВОЕ СОСТОЯНИЕ КОММЕРЧЕСКОГО БАНКА НА ПРИМЕРЕ ФИЛИАЛА ОАО «БЕЛАГРОПРОМБАНК»ОБЛАСТНОЕ ГРОДНЕНСКОЕ УПРАВЛЕНИЕ» О. В. Клевченя и Буйко О. В., студентки 4 курса. Гродненский филиал государственный университет
Электронный научно-технический журнал Октябрь 2015 года ОЦЕНКА ЭФФЕКТИВНОСТИ ИСПОЛЬЗОВАНИЯ РЕСУРСОВ КОММЕРЧЕСКОГО БАНКА А.С. МЫШКОВСКАЯ, Ю.Д. ГАМЗА, Л.М. ЧУГУЛЬКОВА В статье рассмотрено значение собственных
2 1. ЦЕЛЬ И ЗАДАЧИ ДИСЦИПЛИНЫ Цель изучения дисциплины состоит в том, чтобы дать студентам совокупность теоретических знаний в области финансового менеджмента предприятий, организаций, физических лиц.
УДК 336.6 МЕТОДОЛОГИЯ ОПРЕДЕЛЕНИЯ УРОВНЯ ЛИКВИДНОСТИ КРЕДИТНЫХ ОРГАНИЗАЦИЙ. ОТЕЧЕСТВЕННАЯ И ЗАРУБЕЖНАЯ ПРАКТИКА Сурина И.В. к.э.н, доцент кафедры финансов и кредита, Краснодарский филиал РЭУ им. Г.В. Плеханова
УДК 33.336 Калошина А.Я. студентка 3 курс, факультет «Экономики и управления» Пензенский государственный университет Россия, г. Пенза ВЗАИМОСВЯЗЬ БАНКОВСКОГО И ФИНАНСОВОГО МЕНЕДЖМЕНТА В КОММЕРЧЕСКОМ БАНКЕ
Особенности методики расчета нормативов ликвидности банка Содержание: 1. Расчет мгновенной ликвидности... 3 2. Расчет текущей ликвидности... 6 3. Расчет краткосрочной ликвидности... 7 4. Расчет соотношения
Утверждено Решением Совета директоров ООО «УК «Горизонт» Протокол 25 от 30.05.2016г. МЕТОДИКА оценки стоимости объектов доверительного управления в Обществе с ограниченной ответственностью «Управляющая
Итоги деятельности Группы Сбербанка России по МСФО за 2010 год Март 2010 Основные итоги деятельности за 2010 год (1) Чистая прибыль Группы составила 181,6 млрд. руб., за 2009 год: 24,4 млрд. руб. Совокупный
Родионова Е.А. Проблемы регулирования банковских рисков // Академия педагогических идей «Новация». Серия: Студенческий научный вестник. 2017. 04 (апрель). АРТ 74-эл. 0,2 п.л. - URL: http: //akademnova.ru/page/875550
Тема: «Государственный и муниципальный кредит. Государственный долг». Доц. Тагиева Н.С План: 1. Значение и функции государственного кредита. 2. Классификация государственного кредита. 3. Формы государственного
Содержание Введение...3 1. Посреднические операции коммерческого банка....5 1.1 Понятия, определения, классификация сделки, услуг банка 5 1.2 Виды посреднические операций..9 2. Отдельные виды посреднических
336.774.3 Атрощенко Л.В. менеджер по продажам ПАО «Сбербанк России» г. Большой Камень КРЕДИТНЫЕ ОПЕРАЦИИ И КРЕДИТНАЯ ПОЛИТИКА КОММЕРЧЕСКОГО БАНКА. Аннотация: статья посвящена основным положениям кредитной
ВОПРОСЫ И ЗАДАЧИ ДЛЯ ПОДГОТОВКИ К ГОСУДАРСТВЕННОМУ ЭКЗАМЕНУ на 2012-2013 учебный год специальность 080105.65 Финансы и кредит специализация Финансовый менеджмент Дисциплина «Финансы организаций (предприятий)»
