THE BELL

Есть те, кто прочитали эту новость раньше вас.
Подпишитесь, чтобы получать статьи свежими.
Email
Имя
Фамилия
Как вы хотите читать The Bell
Без спама

Какой прогноз цен на недвижимость в России в 2018 году? Что будет с ценами в ближайшее время и до конца года? Какую динамику ожидать и стоит ли опасаться роста цен на жилье?

Рынок недвижимости во все времена служил неплохим индикатором состояния экономики. Когда наблюдался рост, люди активно инвестировали в квадратные метры, что вызывало стабильный рост стоимости недвижимости. С приходом кризиса и падением покупательной способности населения РФ наблюдается застой и в этой области.

Сегодня займемся оценкой перспектив рынка недвижимости в 2018 г. с учетом текущих тенденций в экономике. Большинство специалистов выдают умеренно оптимистичные прогнозы, мы же разберемся в происходящем на рынке подробнее

Какие факторы влияют на стоимость квадратных метров в России?

Традиционно основными факторами, влияющими на стоимость являются:

Ситуация с кредитованием неплохая. В прошлом году ЦБ несколько раз понижал ставку, что делало кредиты более доступными, в том числе и на покупку жилья. Еще в конце 2014 г. регулятор был вынужден поднять ставку до 17%, сейчас она снижена до 7,25%, возможно ее дальнейшее понижение в этом году.

Это делает ипотечные кредиты более доступными. Уже сейчас если приобретать недвижимость в строящемся доме, то можно найти варианты со ставкой от 7% в год. Кредит на готовое жилье можно взять со ставкой от 8,5-8,6% в год на 25-30 лет.

Для сравнения - еще в 2015 г. условия были практически неподъемными и кредитовать граждан для приобретения жилья банки соглашались только при условии от 14-15% годовых. Так что кредиты стали доступнее, дальнейшее снижение процентной ставки со стороны ЦБ РФ однозначно подстегнет спрос на квартиры.

С другой стороны, имеем постоянное падение реальных доходов граждан в последние годы. Слабость национальной валюты, снижение заработной платы, снижение доходов не позволяют россиянам вкладывать в недвижимость, решение о покупке откладывается до лучших времен.

И если ставка по кредитам постепенно приходит в норму, то проблема с доходами остается актуальной и в 2018 г. Рост экономики РФ близок к статистической погрешности, это серьезный сдерживающий фактор, не позволяющий рынку недвижимости расти

Существующие риски для цен на недвижимость

Рынок недвижимости только подает слабые признаки оживления после застоя прошлых лет. Пока что слишком много рисков:

  • есть вероятность падения нефти, что усилит давление на рубль и граждан будет ждать очередная волна снижения реальных доходов;
  • санкции - хотя РФ и привыкла к введению новых ограничений, но это также может ослабить рубль;
  • с начала июля начнут действовать поправки к федеральному закону о долевом строительстве. Напомним, что согласно этим поправкам застройщики должны будут доказать, что владеют крупным уставным капиталом. Формально цель принятия поправок благая - дольщики не будут страдать от нечестных застройщиков, но есть и оборотная сторона у этого решения. Мелкие и средней величины компании просто вынуждены будут уйти с рынка либо завысить стоимость квадратного метра, что сделает их неконкурентоспособными по сравнению с крупными застройщиками.

Если поправки приведут именно к такому эффекту, то рынок ждет застой в течение как минимум 1-2 лет. Специалисты полагают, что эффективнее было бы вводить такие изменения в законодательство постепенно. Возможно, стоило реализовать несколько крупных совместных проектов с государством по такой схеме. Но теперь изменить ничего нельзя и остается только ждать, к какому эффекту эти поправки приведут.

Тенденции и тренды на рынке недвижимости России

Конечно, ситуация сильно зависит от региона и конкретного города, но общие тенденции все же есть:

  • популярно жилье эконом-класса в новостройках. Его легко продать, легко сдать в аренду, поэтому застройщики не имеют проблем с реализацией одно- и двухкомнатных квартир с небольшой площадью;
  • отмена долевого строительства может стать причиной повышенной волатильности на рынке недвижимости. В июле-августе вполне вероятны скачки цен;
  • никуда не делись и местные особенности. Например, в домах, подпадающих под программу реновации стоимость квадратного метра иногда даже превышает цену квадрата в новостройке. Есть смысл покупать квартиру у строящегося метро, в будущем ее стоимость обещает неплохо подрасти;
  • элитное жилье в цене вряд ли вырастет. Учитывая снизившийся уровень жизни россиян продать его сложно;
  • до сих пор сказывается избыток предложения прошлых лет, поэтому рассчитывать на серьезное повышение стоимости недвижимости в этом году не стоит.

На графике выше показана динамика индекса стоимости жилья в Москве и подмосковье. Примерно та же картина наблюдается и в РФ в целом, рынок упал по сравнению с 2014 годом и пока не спешит восстанавливаться.

Заключение

До конца 2018 г. ждать роста стоимости жилья как на вторичном, так и на первичном рынке не стоит. Умеренный рост возможен, но экономика РФ все еще сильно зависит от внешних факторов, выйти на устойчивый рост еще не удалось, реальные доходы только обещают начать расти. Так что нет драйверов, которые бы позволили застройщикам взвинтить цены на квадратные метры.

Умеренный рост в пределах нескольких процентов по итогам года возможен, но не более того. Восстановление рынка недвижимости откладывается как минимум до 2019-2020 гг.

Подходит к концу 2017 год и непременно возникает вопрос: чего нам ждать в году грядущем? Каковы тенденции, есть ли поводы для оптимизма, какие текущие процессы формируют рынок недвижимости в 2018 году , все это мы рассмотрим здесь и сейчас.

Рынок недвижимости в 2018 году

Первое, что нужно отметить – будущий год не станет революционным и ничего принципиально нового рынок недвижимости нам не предложит. Действительно важные новшества, вроде отмены продажи квартир по договорам долевого участия, произойдут позже. Что же до 2018 года, то на него будут влиять все те же экономические процессы, что были в текущем году, плюс несколько не глобальных новшеств.

Поскольку рынок недвижимости в различных регионах отличается, мы будем говорить о столичном регионе – Москве и ближнем Подмосковье.

Первое, что всех интересует – как будут вести себя цены. По нашим прогнозам, цены на жилье будут снижаться, продолжая установившийся в 2017 году тренд. Среди факторов, толкающих цены вниз, можно выделить следующие:

Программа реновации

  • Продолжение программы реновации в Москве. Данная программа насыщает Москву большим количеством бюджетных новостроек, которые моментально включаются в конкуренцию с изначально коммерческими жилыми комплексами.

При этом стоит отдельно отметить, что программа реновации уменьшает предложение самых дешевых квартир в «пятиэтажках»: во-первых, эти дома сносят вместе с квартирами, которые потенциально могли бы продаваться очень дешево, во-вторых, владельцы таких квартир не торопятся их продавать, желая дождаться более дорогой квартиры в новостройке.

То есть отмечается два разнонаправленных вектора движения: повышается нижний порог цен на жилье эконом-класса, но снижается средний и верхний пороги. Среднее значение цен при этом имеет тренд к снижению.

Инвестиции в недвижимость

  • Продолжится падение уровня инвестиций в недвижимость. Большие объемы инвестиций традиционно приводили к повышению цен на первичном рынке, так как инвесторы формировали устойчивый спрос на ранних стадиях строительства.

Уход инвесторов приводит к тому, что застройщикам труднее продать квартиры в процессе строительства и приходится дополнительно стимулировать продажи снижением цен.

Однако, как и в предыдущем пункте, здесь есть обратная сторона медали: наличие инвесторов снижало цены на недвижимость после строительства дома, особенно в первые год-два после их ввода в эксплуатацию.

Это объясняется тем, что, оформив собственность, инвесторы «выбрасывают» свои квартиры на рынок, чтобы заработать на разнице цен между началом строительства и окончанием, что порождает ценовую конкуренцию между инвесторами, застройщиком и обычными людьми, желающими продать свои квартиры по разным причинам.

К слову, означенная ситуация весьма выгодна тем инвесторам, которые решат остаться на рынке, поскольку конкуренция и цена вхождения в строительные проекты будет ниже.

Снижение спроса

В итоге происходит следующее: с одной стороны, платежеспособность людей падает в силу состояния экономики, а с другой законодательно урезаются кредитные инструменты по поддержанию спроса.

Отдельно стоит отметить, что параллельным курсом происходят события, играющие на повышение спроса. В частности, новая программа АИЖК по субсидированию ипотеки семей и снижение темпа ввода новых жилых комплексов.

Данные факторы, по нашим оценкам, будут оказывать посильное противодействие снижению цен и отчасти добьются своего. В итоге снижение хоть и будет, но не такое заметное.

Основные перспективы рынка недвижимости

Подытоживая написанное выше, выделим основную мысль: грядущий 2018 год обещает быть удачным для покупки квартиры и для инвестиций в недвижимость. Рынок недвижимости в 2018 году будет способствовать некоторому снижению цен плюс «расчистка» рынка от инвестиционных денег, что приведет к снижению цен для «входа» в строительные проекты, особенно на ранних этапах.

К тому же стоит не забывать о том, что возможная отмена ФЗ-214 приведет к существенному росту цен и к невозможности сэкономить, купив квартиру в строящемся доме. В этой связи появляется смысл сыграть на опережение: 2018 год такую возможность предоставит.

Девальвация рубля, падение стоимости жилья на 10%, а где-то все 30% – последствия кризиса, который идет с 2014 г. Негативные изменения затронули большую часть населения РФ. С 2014 по 2017 гг. СМИ регулярно печатают свежие новости о банкротстве застройщиков и обманутых дольщиках. Собственники не могут продать квартиры из-за падения цен на жилье в регионах. Между тем, в период кризиса произошло немало позитивных моментов:

  • Старт программы реновации мэра Москвы С. Собянина.

Владельцев квартир и покупателей волнуют вопросы: Какой прогноз цен на следующий год? Можно ли ожидать улучшений в 2018 году в России на рынке жилья? Что делать – покупать, продавать или подождать?

Цены на недвижимость в Москве в 2018 году: прогноз аналитиков, экспертов.

По мнению большинства аналитиков, цены продолжат падение. Этому явлению в 2018 году есть разумные объяснения.

Стоимость квартир в Москве в 2018 году. №1 Реновация

Самое серьезное падение цены на недвижимость в 2018 году ожидается в Москве, где стартовала программа переселения жителей из домов 1957-1968 гг. Прогнозы экспертов говорят – реновация приведет к снижению ставок на м² в течение 15 лет. Риелторы отмечают – цены на квартиры старого фонда упали до 20%, интерес к ним у покупателей снизился.

Затронет программа реновации рынок первичного жилья. Активное строительство затормозит рост цен на новостройки. По предположениям экспертов при появлении 2,5 млн м² стоимость м² за 12 месяцев упадет на 15-20%. Прогноз цен на недвижимость позитивный для жителей старого фонда. Стоимость жилья на квартиры в 2018 для них перестанет быть проблемой.

Стоимость квартир в Москве в 2018 году. №2 Указ президента РФ В. В. Путина № 600 от 07.05.2012 г.

В 2018 году в России заканчивается контрольный срок, отведенный лидером страны на обеспечение граждан жильем. По плану к 2018 г. стоимость квадратного метра должна снизиться на 20% из-за строительства больших объемов объектов эконом-класса.

Дополнительно было предусмотрено повышение доступности квартир за счет снижения ипотечной ставки до 2,2%. С учетом требований президента прогноз цен на жилье позитивный для покупателей. Топовые банки страны уже 2017 г. предлагают ипотеку по небывало низким для нашей страны ставкам – Сбербанк от 7,4%, РоссельхозБанк 9,5%, Альфа-Банк 9,25% Газпромбанк 9,5%, ВТБ24 9,5%, Райффайзен Банк 10,9 %.

Ещё на сайт:

Расписание магнитных бурь на март и начало апреля

Стоимость квартир в Москве в 2018 году. №3 Покупательская способность

За период кризиса стоимость жилья в 78 российских регионах заметно упала на 10-11% вместе с доходами населения -8,5%.



Кризис коснулся и регионов, где стоимость недвижимости традиционно высока – столица, Подмосковье, Краснодарский край.

Годовое изменение цены на жилье в лидирующих районах

Аргументы «За» рост цен на недвижимость в 2018

Отдельные эксперты делают прогноз о повышении стоимости квартир из-за увеличения ипотечных ставок. Это связано с отказом властей от государственной поддержки социальных программ по покупке жилья в 2018 году в рассрочку. Изменения сделают недвижимость для граждан недоступной.

«За» повышение цены на квартиры «голосует» инфляция, которую не могут игнорировать застройщики. Аналитика демонстрирует подорожание стройматериалов, транспортных расходов, страховых услуг. Увеличились ко 2018 году в России требования государства к девелоперам. Теперь застройщики не смогут строить в долг, привлекая деньги дольщиков по договору ДДУ.

Поправки 01.07. 2017 г. ФЗ № 214 запрещают возведение недвижимости 2018 для компаний с уставным капиталом меньше 2,5 млн. В зависимости от площади застройки уставной капитал должен будет достигать 1,5 млрд руб. С изменением ФЗ № 214 появился механизм эскроу-счета, блокирующий деньги дольщиков на весь период возведения дома, а также компенсационный фонд, куда девелопер обязан направлять 1% средств, полученных по договору ДДУ на случай банкротства.

По прогнозам независимых экспертов из-за нововведений большая часть мелких застройщиков уйдет, уступив место крупным девелоперам. Закономерно у выживших компаний увеличатся строительные расходы, что отразится на себестоимости квадратного метра. Из-за новых поправок цены не упадут, вырастут на 20%.

Вывод

В 2018 году прогноз большинства экспертов предсказывает рецессию с доминированием предложения над спросом. Они смотрят на цены на недвижимость пессимистично, которые будут снижаться или повысятся в пределах инфляции 5-7%. Кризис рынка жилья на квартиры в 2018 продолжится, достигнув дна к 2020 г, при этом стоимость квадрата будет падать ежегодно на 7%.

Основной аргумент в защиту снижения – высокие расценки на жилье в 2018 году, которое останется недоступным для населения. Вторая причина – отсутствие реального роста доходов граждан. Пессимистичный прогноз цен на жилье поддерживают экономисты РЭУ имени Г. В. Плеханова. Они полагают, что покупательская способность населения в ближайшие годы существенно не изменится, потому спрос неизбежно будет падать. При этом снижение цены на недвижимость в 2018 году негативно повлияет на темпы строительства.

Эксперты дали прогноз ситуации на рынках торговой, офисной и складской недвижимости Московского региона в следующем году

Эксперты четырех ведущих международных консалтинговых компаний ожидают восстановления рынка коммерческой недвижимости Москвы в следующем, 2018 году.

В первую очередь аналитики прогнозируют в столице увеличение ввода торговых и офисных площадей, снижение доли пустующих площадей во всех сегментах коммерческой недвижимости, а также незначительный рост ставок аренды или сохранение их на текущем уровне.

Торговые центры

«Главный тренд — снижение вакантности помещений в торговых центрах»

Екатерина Земская, руководитель департамента торговой недвижимости JLL:

— Главным трендом московского рынка торговой недвижимости в 2018 году будет снижение вакантности в качественных торговых центрах Москвы. В условиях ограниченного ввода новых объектов в 2017 году (около 200 тыс. кв. м) мы ожидаем снижения доли свободных площадей с 7,5% в декабре 2016 года до 5,7% в декабре 2017-го. В 2018 году в действующих ТРЦ также будут постепенно заполняться площади в торговых центрах, введенные в 2015-2016 годах.

Крупные сетевые ретейлеры продолжают свое развитие, тестируют новые концепции и запускают новые форматы. Также мы видим растущий интерес к нашему рынку со стороны новых международных брендов, и всем для этого нужны подходящие площадки в современных профессиональных торговых центрах.

На 2018 год в Москве анонсированы к вводу порядка 300 тыс. кв. м арендуемых площадей в торговых центрах. Самыми крупными событиями будущего года станут ТРЦ на Каширском шоссе (71 тыс. кв. м, девелопер — «ЭНКА ТЦ»), «Остров мечты» (160 тыс. кв. м, девелопер — ГК «Регионы»), «Арена плаза» (20 тыс. кв. м от ВТБ). Примечательно, что из всего списка проектов 2018 года только один является классическим ТРЦ — проект «ЭНКА ТЦ» на Каширском шоссе.

Офисы

«Мы не ожидаем серьезных изменений на рынке офисной недвижимости»

Константин Лосюков, директор департамента офисной недвижимости Knight Frank:

— Мы не ожидаем серьезных изменений на рынке офисной недвижимости Москвы в 2018 году. По мере ухода с рынка дешевых предложений средневзвешенная ставка вырастет на 3-5% за год: в офисах класса А она составит 24,5 тыс. руб. за 1 кв. м в год без учета НДС и операционных расходов, в офисах класса В — 14 тыс. руб. за 1 кв. м.

Ввод новых бизнес-центров вырастет относительно 2017 года и составит около 500 тыс. кв. м офисов класса А и В. За счет невысокого объема нового строительства, но стабильного чистого поглощения на уровне 600 тыс. кв. м в год свободные площади продолжат сокращаться и в офисах класса А достигнут значения 16,7%, а в офисах класса В — 12,6%.

Стрит-ретейл

«Рынок стрит-ретейла продолжит тенденции текущего года»

Ольга Ясько, директор по развитию бизнеса Cushman & Wakefield:

— Рынок стрит-ретейла в 2018 году продолжит тенденции текущего года. В первую очередь это касается помещений в торговых коридорах центра Москвы, которые активно оправляются от последствий программы по благоустройству улиц. В наиболее трудном положении оказался сегмент люксовых операторов — для них отсутствие парковки и полный запрет на движение личного автотранспорта является критичным фактором для развития. Программа по благоустройству города в будущем затронет более удаленные от центра районы столицы, что приведет к улучшению характеристик отдельных помещений, а значит, к их большей ликвидности.

Основной объем спроса по-прежнему формируют и продолжат формировать операторы общественного питания и продуктовые операторы различных форматов. При этом торговые помещения, особенно в периферийных районах города, активно арендуют не только сетевые продуктовые концепции, но также операторы, торгующие отдельными видами продукции — мясной, рыбной, овощной, хлебопекарной и так далее.

Что касается стоимости аренды, то сейчас нет никаких предпосылок к их изменению. А отмечаемые увеличения средних цен по отдельным улицам в большей степени связаны с тем, что с рынка были вымыты наиболее ликвидные предложения.

Склады

«Ставки аренды на склады сохранятся на прежнем уровне»

Элеонора Богданова, региональный директор департамента складской недвижимости Colliers International:

Прошедший год продемонстрировал нам, что рынок постепенно восстанавливается на фоне сохранения высокого уровня спроса на складские площади. Мы ожидаем, что подобная рыночная активность продолжится и в 2018 году. При этом фокус будет сохраняться на развитие ретейла, в том числе онлайн-ретейла. Не изменится интерес и к большим складским площадям.

Существенный объем готовых складских площадей, большая доля реализованных проектов по схеме built-to-suit сдерживают рост ставок. В следующем году ставки аренды на качественные склады в Московском регионе останутся на прежнем уровне — в диапазоне 3,4-4 тыс. руб. за 1 кв. м в год в зависимости от расположения складского комплекса и объема арендуемого блока. Вакантность при этом продолжит снижаться на фоне низкого объема спекулятивного ввода. Примечательным в этом отношении станет 2019 год, когда на рынок должны будут вернуться складские площади, которые сейчас занимают арендаторы, ожидающие собственные склады, реализуемые по схеме built-to-suit.

Доступен свежий обзор рынка недвижимости по итогам февраля 2019 года Покупатели выбирают компактные квартиры Перейти

Цены на недвижимость в Москве

()
Май 18 Апр 18
166 753 +0,4%
2 690 -4,5%
2 234 -2,2%

В мае наилучшую ценовую динамику продемонстрировали «края» вторичного рынка недвижимости Москвы – самые дорогие квартиры и самые дешевые. Первые – по причине привязки к подорожавшему доллару, вторые – потому, что при нынешнем уровне доходов населения большинство покупателей могут позволить себе только самые доступные варианты. А в целом рынок становится все более волатильным и чувствительным к внешним факторам.

По данным аналитического центра , долларовый индекс стоимости жилья за май потерял 4,5%, опустившись чуть ниже $2 690 за кв. м, а рублевый, наоборот, прибавил символические 0,4% и в итоге составил около 166 750 руб. за метр. Причина такой динамики – та же, что и в апреле, а именно скачки валютных курсов – см. « ». Владельцы дорогой недвижимости по-прежнему привязывают или, по крайней мере, стремятся корректировать цену своей собственности по курсу доллара , несмотря на то, что такой подход уже давно не находит понимания у потенциальных покупателей. В результате в периоды ослабления рубля автоматически растет и рублевая стоимость предложения высокобюджетных лотов. В мае индекс стоимости дорогого жилья, рассчитываемый , увеличился на 2%. Почти симметрично – на 2,2% - подорожал и самый дорогой тип жилья, современный монолит-кирпич.

При этом динамика стоимости большинства более дешевых типов жилья в мае оказалась хуже рынка. Больше всего потеряли кирпичные пятиэтажки, сильно переоцененные на старте программы реновации в надежде на ажиотажный спрос. Надежды эти не оправдались, поэтому продавцы вынуждены теперь корректировать цены.

Несмотря на активизацию вторичного рынка в последние месяцы, среди «демократичных» типов жилья положительную динамику продемонстрировал только самый дешевый сегмент - панельные пятиэтажки, что свидетельствует об ограниченности платежеспособного спроса. При этом в разрезе комнатности в мае на уровне или лучше рынка были двух- и трехкомнатные квартиры. То есть получается, что людям нужны достаточно просторные, «семейные» квартиры, но из-за дефицита средств они могут позволить себе только жилье в пятиэтажках.

Динамика цен по географии в целом отражает вышеописанные тенденции. В лидерах рынка – Восточный округ, где сосредоточено больше всего пятиэтажных домов. Сразу за ВАО расположились округа с большим количеством высокобюджетного жилья – Центральный, Западный и Юго-Западный. А замыкает майский рейтинг застроенный типовым жильем Северный округ - не самый дорогой, но и не самый дешевый.


()
РУБ Май 18 Апр 18
Старая панель (5-этажки и иные квартиры с маленькой кухней) 134 580 +0,6%
Типовая панель (9-14 этажей, типовые площади) 141 709 -0,8%
Современная панель (от 16 эт. и иные кв. увеличенных пл-дей) 153 797 0,0%
Старый кирпич (5-этажки и иные квартиры с маленькой кухней) 152 991 -1,2%
Сталинки и типовой кирпич (6-11 эт., и иные кв. небол. пл-дей) 188 202 -0,4%
Современный монолит-кирпич (монолиты, кирпич увел. пл-дей) 205 683 +2,2%
Все панельные и блочные дома 143 362 0,0%
Все монолитные и кирпичные дома 182 292 +0,3%

()
РУБ Май 18 Апр 18
Однокомнатные квартиры 155 905 -0,4%
Двухкомнатные квартиры 162 910 +0,4%
Трехкомнатные квартиры 162 538 +1,1%
Многокомнатные квартиры 194 649 -0,1%

()
РУБ Май 18 Апр 18
Центральный округ 300 899 +0,9%
Северный округ 159 314 -1,3%
Северо-Восточный округ 145 243 -0,1%
Восточный округ 149 768 +2,0%
Юго-Восточный округ 132 659 +0,2%
Южный округ 140 593 +0,5%
Юго-Западный округ 199 360 +0,7%
Западный округ 181 693 +0,9%
Северо-Западный округ 167 869 -0,5%
Все районы за МКАД 122 368 0,0%

Индексы ожидания и доходности

(Подробнее об индексах >>

Вторичный рынок недвижимости остается достаточно активным, однако стабильного увеличения спроса, которое в дальнейшем могло бы привести к росту цен, нет. Внешние факторы – усиление геополитической напряженности, ослабление рубля, приостановка снижения ключевой ставки ЦБ – приводят к кратковременным всплескам или спадам покупательской активности. То есть рынок становится все более волатильным. (См. « », « ».)

В ближайшем будущем эта волатильность, скорее всего, усилится. Во-первых, из-за геополитики, которая вновь стала оказывать существенное влияние на российскую экономику, а значит, и на рынок недвижимости. Напомним, введение новых американских санкций привело к обвалу рубля, даже несмотря на рекордный для последних лет уровень цен на нефть. В каком ключе будут развиваться события дальше, скорее всего, станет ясно только к осени. Во-вторых, 1 июля, с вступлением в силу 218-ФЗ, серьезно изменятся правила игры в строительной отрасли, и всем участникам рынка понадобится по крайней мере несколько месяцев, чтобы приспособиться к новому положению дел. Оба эти фактора вряд ли приведут к перелому , однако будут способствовать росту неопределенности и кратковременным колебаниям рынка в ближайшие два-три месяца.

THE BELL

Есть те, кто прочитали эту новость раньше вас.
Подпишитесь, чтобы получать статьи свежими.
Email
Имя
Фамилия
Как вы хотите читать The Bell
Без спама