Ликвидность банка -его способность своевременно и без потерь выполнять свои обязательства перед вкладчиками, кредитороми и другими клиентами.
Обязательства банка складываются из реальных и условных.
Реальные обязательства отражены в балансе банка в виде депозитов до востребования, срочных депозитов, привлеченных межбанковских ресурсов, средств кредиторов.
Условные обязательства в первую очередь выражены забалансовыми пассивами операциями банков, а также активными забалансовыми операциями.
Для выполнения обязательств банк использует следующие ликвидные активы:
Денежную наличность, выраженную в остатках денег в кассе и на корреспонденстких счетах;
Активы, которые можно быстро превратить в наличность;
Межбанковские кредиты, которые при необходимости можно получить с межбанковского рынка или от Банка России;
Другие привлеченные средства, например выпуск депозитных сертификатов и банкрвских векселей.
Ликвидность активов - способность активов без потерь трансформироваться в денежную наличность посредством их реализации или погашения обязательств должником, при этом степень возможных потерь обусловливаются рискованностью активов.
По степени ликвидности активы банка подразделяются на несколько групп
Первая группа составляет первоклассные ликвидные активы, к которым относятся:
Непосредственно денежные средства банка, находящиеся в его кассе или на корреспондентских счетах;
Государственные ценные бумаги, находящиеся в портфеле банка, к реализации которых он может прибегнуть в случае недостаточности денежной наличности для погашения обязательств перед кредиторами.
Вторую группу активов по степени ликвидности составляют:
Краткосрочные ссуды юридических и физических лиц;
Межбанковские кредиты,факторинговые операции;
Корпоративные ценные бумаги,предназначенные для продажи.
Они имеют более продолжительный период превращения в денежную наличность.
Третья группа активов охватывает долгосрочные вложения и инвестиции банка, в том числе долгосрочные ссуды, лизинговые операции, инвестиционные ценные бумаги.
К четвертой группе активов относятся неликвидные активы в виде просроченных ссуд, некоторые виды ценных бумаг, здания и сооружения.
Для каждой из этих групп характерна определенная степень риска. Чем менее ликвидны активы, тем выше их рисковость.
Факторы влияющие на ликвидность банка.
На ликвидность банка, как и на его деятельность в целом, действует огромное количество факторов разнонаправленного действия. Эти факторы подразделяют на внешние и внутренние , которые действуют на уровне самого банка и связаны с его политикой. Первые - банк может только учитывать в своей деятельности, а последние - банк может не только учитывать, но и влиять на них, снижая отрицательные последствия от их воздействия. Внешние факторы носят объективный характер, банк должен максимально приспосабливать к ним свою кредитную политику.
К внешним факторам относятся:
1. Экономическая и политическая обстановка в стране. Нестабильность общей политической и экономической обстановки в стране оказывает прямое воздействие на нестабильность банковской системы в целом и коммерческого банка как его составляющего звена.
2. Эффективность государственного регулирования и контроля. Коммерческие банки испытывают на себе весь спектр воздействия государственных мер денежно-кредитного регулирования. Непосредственное влияние на ликвидность и платежеспособность оказывают следующие моменты:
- рестрикционная политика центрального банка (повышение ставки рефинансирования центральным банком, изменение норм обязательного резервирования, минимального размера собственного капитала, установление обязательных экономических нормативов оказывают воздействие на структуру и эффективность активных и пассивных операций банка);
- фискальная политика государства, т.е. уменьшение или увеличение взимаемых налогов, приводит соответственно к увеличению или уменьшению прибыли банка, что отражается на его платежеспособности и соответственно на ликвидности;
- операции центрального банка на открытом рынке с государственными ценными бумагами и иностранной валютой. Для поддержания ликвидности коммерческого банка, а соответственно и их кредитной активности центральный банк выступает покупателем на открытом рынке.
3. Состояние денежного рынка и рынка ценных бумаг. Этот фактор показывает характер перераспределения временно свободных денежных средств между участниками финансового рынка и, в частности, между банками. Так, высокий уровень развития рынка дает возможность банкам быстро привлечь средства в целях поддержания ликвидности, а стабильное состояние рынка ценных бумаг обеспечивает возможность быстрой реализации ценных бумаг при необходимости.
4. Возможность поддержки со стороны государства. Этот фактор проявляется через проводимую денежно-кредитную политику правительства и центрального банка, например, возможность получения государственных кредитов из ресурсов центрального банка.
5. Совершенство законодательства (если в законе есть указание на то, что каждый коммерческий банк должен иметь денежные средства в центральном банке, это обеспечит хотя бы минимальную ликвидность).
6. Надежность клиентов и партнеров банка. С одной стороны, уменьшение счетов до востребования в пользу срочных приводит к повышению ликвидности, так как у банка появляется большая уверенность, что в определенный период времени выплат по обязательствам не будет. С другой стороны, надежность банков-партнеров приводит к тому, что они в любой момент могут помочь с денежными средствами при помощи предоставления межбанковского кредита.
Внутренние факторы напрямую связаны с его деятельностью, поэтому, изменяя внутреннюю или внешнюю политику банка, можно ограничить воздействие факторов, которые вызывают отрицательные колебания в ликвидности. Так, создание филиалов, децентрализация полномочий и целей (инструменты внутренней полити-ки банка) приводит к повышению ликвидности и соответственно платежеспособности банка, так как каждый филиал имеет собствен-ные средства, занимается определенными операциями, что может служить дополнительным источником средств для головного банка. В то же время специализация и разнообразие банковских услуг (как элементы внешней политики) повышает ликвидность.
К внутренним факторам относятся:
1. Качество управления деятельностью банка. Профессионализм и уровень квалификации руководителей и работников банка оказы-вает воздействие на состояние ликвидности коммерческого банка. Данный фактор является ключевым в обеспечении ликвидности банка.
2. Достаточность собственного капитала банка. Значительная величина капитальной базы банка положительно сказывается на уровне его ликвидности, поскольку собственный капитал выполняет роль амортизатора в случае возникновения непредвиденных обстоятельств, которые повлекут изъятие средств и как следствие вызовут кризис ликвидности или платежеспособности.
3. Качество и устойчивость ресурсной базы банка.
4. Степень зависимости от внешних источников заимствования. Чем сильнее выражена у банка такая зависимость, тем серьезнее могут оказаться проблемы в случае возникновения даже временной неплатежеспособности.
5. Сбалансированность активов и пассивов по суммам и срокам. Чем более краткосрочны активы, тем выше ликвидность и соответственно наоборот.
6. Степень риска отдельных активных операций. Означает вероятность потерь при реализации активов или риск невозврата вложенных средств.
Рискованность активов зависит от факторов внут-реннего и внешнего порядка, таких как:
- стратегия банка при размещении средств;
- структура и качество его кредитного портфеля;
- активность инвестирования в ценные бумаги;
- качество проводимого финансового анализа;
- состояние реального сектора экономики, государственных финансов.
Чем выше риск активных операций банка, тем больше вероятность возникновения потерь при трансформации активов в денежные средства, а это отрицательно скажется и на его ликвидности.
7. Доходность активов банка. Чем больше доля работающих активов в балансе банка и выше их эффективность, доходность, тем устойчивее финансовое состояние банка.
8. Структура и диверсификация активов. В процессе управления ликвидностью особое внимание следует уделять структуре активов. Для осуществления расчетно-кассового обслуживания клиентов, возврата средств до востребования банку необходимо иметь определенный запас высоколиквидных активов.
Диверсификация активов, т. е. размещение их по различным направлениям, оказывает положительное воздействие на уровень ликвидности, поскольку совокупный риск активов снижается.
Ликвидность коммерческого банка, таким образом, базируется на постоянном поддержании посредством оперативного управления объективно необходимого соотношения между тремя составляющими: собственным капиталом банка и привлеченными средствами, с одной стороны, и размещенными средствами с другой. Осуществление этой цели предполагает анализ, контроль и управление активами и пассивами банка.
Wikimedia Foundation . 2010 .
Смотреть что такое "Ликвидность коммерческого банка" в других словарях:
Способность коммерческого банка обеспечить своевременное погашение обязательств перед своими клиентами: за счет имеющихся у него денежных средств; или за счет продажи активов; или за счет привлечения дополнительных денежных ресурсов из внешних… … Финансовый словарь
Соотношение между активами и пассивами баланса банка по определенным срокам. При достижении равенства активов и пассивов баланс банка считается ликвидным, что означает способность банка погашать свои обязательства в срок. По английски: Bank… … Финансовый словарь
- (англ. bank liquidity) способность банка обеспечить своевременное и полное исполнение своих обязательств. Управление ликвидностью банка направлено на предотвращение и устранение, как недостатка, так и излишка ликвидности. Недостаточная… … Википедия
Способность актива быть средством платежа по обязательствам банка. Степень ликвидности того или иного актива определяется его мобильностью. См. также: Портфель банка Ликвидность коммерческого банка Финансовый словарь Финам … Финансовый словарь
Ликвидность - (Liquidity) Ликвидность это мобильность активов, обеспечивающая возможность бесперебойной оплаты обязательств Экономическая характеристика и коэффициент ликвидности предприятия, банка, рынка, активов и инвестиций как важный экономический… … Энциклопедия инвестора
Ликвидность банка, определяемая на конкретный момент времени с учетом прогноза состояния ликвидности на будущий период. См. также: Ликвидность коммерческого банка Финансовый словарь Финам … Финансовый словарь
Ликвидность, определяемая с учетом прогноза состояния банка на период свыше 0.5 1 года. См. также: Ликвидность коммерческого банка Финансовый словарь Финам … Финансовый словарь
Ликвидность, определяемая с учетом прогноза состояния банка на 1 6 месяцев. См. также: Ликвидность коммерческого банка Финансовый словарь Финам … Финансовый словарь
Ликвидность банка, определяемая на конкретный момент времени. См. также: Ликвидность коммерческого банка Финансовый словарь Финам … Финансовый словарь
Состояние ликвидности банка, позволяющее выполнять все обязательства по всем договорам без нарушений по срокам или по другим критериям. См. также: Ликвидность коммерческого банка Финансовый словарь Финам … Финансовый словарь
Ликвидность означает в прямом смысле легкость реализации, что подразумевает превращения ценностей материального характера в денежные средства. Существуют такие понятия ликвидности как ликвидность рынка, и активов.
Подразумевает его платежеспособность. Банк является ликвидным, если общий объем всех его наличных средств, прочих активов ликвидного характера и возможности мобилизовать средства из собственных источников за короткое время являются достаточными для погашения всех финансовых и
Кроме этого банк должен иметь ликвидный резерв, необходимый для удовлетворения возникающих финансовых нужд. Обязательные резервы коммерческих банков во многом способны обезопасить положение банка в случае наступления незапланированных обстоятельств.
Управление ликвидностью коммерческого банка подразумевает практические меры по контролю за состоянием всех показателей ликвидности и готовности к реагированию на всякого рода отклонения от норм.
В теории выделяют такие направления повышения ликвидности банка как требования погашения выданных до востребования ссуд, невозобновление ссуд, расширение пассивных операций, выпуск продажа определенной части портфеля ценных бумаг, осуществление займов от Центробанка.
Для поддержания стабильного положения банк должен обладать определенным резервом ликвидного характера. Он необходим для покрытия непредвиденных обязательств, вызванных различными внешними и внутренними обстоятельствами.
Ликвидность коммерческого банка зависит от политической ситуации стране, экономических реалий в масштабах государства, состояние всего денежного рынка, возможности рефинансирования Центробанком, состояния рынка ценных бумаг, улучшения банковского законодательства, надежности клиентов, характера менеджмента в банке, обеспеченностисобственным капиталом и пр. факторы.
Центральные банки регулируют ликвидность коммерческого банка через установление ограничений, распространяющихся на обязательства банка, пределы задолженности одного заемщика, контроля за выдачей кредитов в особо крупных размерах, системы рефинансирования и обязательного резервирования определенной части привлеченных средств, процентной политики, операций с ценными бумагами и др. В России платежеспособность коммерческих банков также подвергается регулированию.
Для поддержания ликвидности банку нужно прогнозировать ситуации возможных отливов вкладов категории «до востребования» и «ненадежных» срочных вкладов, рост спроса на кредиты и другие факторы изменения экономической ситуации.
Для управления ликвидностью банк должен грамотно распределять С этой целью составляются таблицы счетов и определяют, какую часть пассивов нужно разместить в ликвидные статьи активных счетов для того, чтобы не допустить снижения
Ликвидность коммерческого банка зависит от состояния его активов. В зависимость от легкости переведения в денежную форму активы банка делят на ликвидные и неликвидные.
Ликвидные средства находятся в непосредственной готовности. Это наличность касс, первоклассные векселя, драгметаллы, государственные ценные бумаги, находящиеся средства на в Центробанке.
Ликвидные средства, которые находятся в распоряжении банка, и могут быть переведены в деньги, это кредиты и платежи банку сроком выполнения не более одного месяца; условно реализуемые ценные бумаги; прочие ценности (в том числе нематериальные средства).
Неликвидные активы - это ненадежные долги; просроченные кредиты; инвестиции в недвижимость, здания и сооружения банка; некотируемые ценные бумаги.
Для поддержания ликвидности банка нельзя привлекать средства на краткосрочной основе при долгосрочном направлении средств.
Ликвидность коммерческого банка (ее уровень) на практике оценивают по сопоставлению показателей его ликвидности с установленными Центробанком России нормативами.
Ликвидность коммерческого банка — это способность своевременно и без потерь выполнять свои обязательства перед клиентами (вкладчиками, кредиторами, инвесторами).
Обязательства банка могут быть реальными и условными.
Реальные обязательства отражены в балансе банка в виде депозитов до востребования, срочных депозитов, привлеченных межбанковских ресурсов, средств кредиторов. Потенциальные, или забалансовые, обязательства выражены в выданных банком гарантиях, открытых кредитных линиях клиентам и др.
Реальные обязательства - это те обязательства, которые отражаются на соответствующих балансовых счетах в виде депозитов, привлеченных межбанковских кредитов, выпущенных ценных бумаг (векселей, депозитных и сберегательных сертификатов).
Условные обязательства - это обязательства банка, отраженные на забалансовых счетах. Это обязательства, которые могут возникнуть при определенных обстоятельствах, например гарантии, поручительства, выданные банком.
Согласно терминологии, установленной МСФО, реальные и условные обязательства — это денежные и иные обязательства, вытекающие из сделок с использованием финансовых инструментов, т.е. любого контракта, который влечет за собой возникновение денежною актива одною предприятия и денежною обязательства или инструмента капитала другого предприятия.
Факторы ликвидности банка
Факторы, определяющие ликвидность коммерческого банка, могут быть внутренними и внешними.
К внутренним факторам относятся:
- качество активов банка;
- качество привлеченных средств;
- сопряженность активов и пассивов по срокам;
- менеджмент и имидж банка.
Крепкая капитальная база означает наличие значительной абсолютной величины собственного капитала. Основу собственного капитала составляют уставный фонд и другие фонды банка, предназначенные для различных целей, в том числе и для обеспечения финансовой устойчивости банка. Чем больше собственный капитал банка, тем выше его ликвидность.
Другим фактором, влияющим на ликвидность банка, является качество его активов. При расчете нормативов активы коммерческого банка распределены на пять групп риска с учетом степени риска вложений средств и, соответственно, возможной потери части стоимости этих средств при неблагоприятной ситуации. Одновременно отдельным категориям активов, входящих в каждую из пяти групп, присваивается соответствующий поправочный коэффициент риска (от 0 до 100%), который показывает, какая часть стоимости данной категории активов может быть потеряна, или иначе, в какой мере надежно вложение средств в гу или иную категорию активов банка.
К внешним факторам относятся:
- общая политическая и экономическая обстановка в стране;
- развитие рынка ценных бумаг и межбанковского рынка;
- система рефинансирования Банком России коммерческих банков;
- эффективность надзорных функций Банка России.
Общая политическая и экономическая обстановка в стране создает предпосылки развития банковских операций и успешности функционирования банковской системы, обеспечивает стабильность экономической основы деятельности банков, укрепляет доверие отечественных и зарубежных инвесторов к банкам. Без этих условий банки не способны создавать устойчивую депозитную базу, добиваться рентабельности операций, совершенствовать систему управления, повышать качество активов.
Развитие рынка ценных бумаг позволяет обеспечить оптимальную систему ликвидных средств без потери прибыльности, так как самый быстрый путь превращения активов банка в денежные средства в большинстве зарубежных стран связан с функционированием фондового рынка.
Развитие межбанковского рынка способствует перераспределению между банками временно свободных денежных ресурсов, поддержанию ликвидности коммерческих банков. С этим фактором связана и система рефинансирования Банком России коммерческих банков. В этом случае источником пополнения ресурсов становится Банк России, с помощью которого поддерживается ликвидность коммерческого банка.
Эффективность надзорных функций Банка России определяет степень взаимодействия органа государственного надзора с коммерческими банками в части управления ликвидностью.
Управление ликвидностью банка
Ликвидность банка тесно связана с ликвидностью баланса. В целях поддержания ликвидности баланса банк обязан постоянно поддерживать необходимый и достаточный уровень средств на корреспондентских счетах, наличных средств в кассе, быстрореализуемых активов, т.е. управлять ликвидностью.
Основными элементами по управлению ликвидностью являются:
- анализ состояния мгновенной, текущей и долгосрочной ликвидности;
- составление краткосрочного прогноза ликвидности;
- проведение анализа ликвидности и использование негативного для банка развития событий (состояние рынка, положение заемщиков и кредиторов);
- определение потребности банка в ликвидных средствах;
- определение избытка/дефицита ликвидности и предельно допустимых его значений;
- оценка влияния на состояние ликвидности операций в иностранной валюте;
- определение предельных значений коэффициентов ликвидности по каждой валюте и по всем валютам в целом.
Оценка ликвидности банка является одной из наиболее сложных задач, позволяющих получить ответ на самый важный вопрос: способен ли банк отвечать по своим обязательствам. На способность банка отвечать по обязательствам влияют характеристики состояния и изменения ресурсной базы, возвратность активов, финансовый результат деятельности, размер собственных средств (капитала) банка, а также качество управления банком, менеджмент, которые в определенные моменты могут сыграть и играют решающую роль.
Для контроля за состоянием ликвидности банка установлены три норматива ликвидности (мгновенной, текущей и долгосрочной). Они определяются как соотношение между активами и пассивами с учетом сроков, сумм и видов активов, а также других факторов.
Норматив мгновенной ликвидности (Н2) регулирует (ограничивает) риск потери банком ликвидности в течение одного операционного дня и определяет минимальное отношение суммы высоколиквидных активов банка к сумме пассивов банка по счетам до востребования.
Норматив рассчитывается по формуле
- Л а.м - высоколиквидные активы, т.е. финансовые активы, которые должны быть получены в течение ближайшего дня и могут быть незамедлительно востребованы банком и в случае необходимости реализованы банком в целях незамедлительного получения денежных средств, в том числе средства на корреспондентских счетах банка в Банке России, в банках стран из числа «группы развитых стран», касса банка. Показатель Л а.м рассчитывается как сумма остатков на счетах кассы, корреспондентских счетах, поступлений по наступившим срокам;
- О в.м — обязательства (пассивы) до востребования, по которым вкладчиком или кредитором может быть предъявлено требование об их незамедлительном погашении. Показатель О в.м рассчитывается как сумма остатков на счетах до востребования, с определенными корректировками. РасчетыЛ а.м и О в.м производятся в соответствии с указаниями Банка России. Минимально допустимое значение норматива Н2 устанавливается в размере 15%.
Норматив текущей ликвидности банка (НЗ) ограничивает риск потери банком ликвидности в течение ближайших к дате расчета норматива 30 календарных дней и определяет минимальное отношение суммы ликвидных активов банка к сумме пассивов банка по счетам до востребования и на срок до 30 календарных дней.
Норматив текущей ликвидности (Н3) рассчитывается по формуле
- Л а.т — ликвидные активы, т.е. финансовые активы, которые должны быть получены банком или могут быть востребованы в течение ближайших 30 календарных дней в целях получения денежных средств в указанные сроки. Показатель Л а.т рассчитывается как сумма высоколиквидных активов (показатель Л а.м) и остатков на определенных балансовых счетах;
- О в.т — обязательства (пассивы) до востребования, по которым вкладчиком или кредитором может быть предъявлено требование об их незамедлительном погашении, и обязательства банка перед кредиторами (вкладчиками) сроком исполнения в ближайшие 30 календарных дней. Показатель О в.т рассчитывается как сумма остатков на определенных бапансовых счетах.
Расчеты Л а.т и О в.т производятся в соответствии с указаниями Банка России. Минимально допустимое значение норматива Н3 устанавливается в размере 50%.
К высоколиквидным и ликвидным активам относятся только те финансовые активы банка, которые в соответствии с нормативными документами Банка России относятся к первой категории качества (1-й группе риска) и второй категории качества (2-й группе риска). Кроме вышеперечисленных активов в расчет показателей Л а.м и Л а.т включаются остатки на балансовых счетах, по которым отсутствуют требования но формированию резервов, в случае, если активы, числящиеся на соответствующих балансовых счетах, планируются банком к получению в течение 30 ближайших календарных дней в форме, позволяющей отнести их к высоколиквидным и ликвидным активам.
Норматив долгосрочной ликвидности (Н4) регулирует (ограничивает) риск потери банком ликвидности в результате размещения средств в долгосрочные активы и определяет максимально допустимое отношение кредитных требований банка с оставшимся сроком погашения до даты погашения свыше 365 или 366 календарных дней, к собственным средствам (капиталу) банка и обязательствам (пассивам) с оставшимся сроком до даты погашения свыше 365 или 366 календарных дней. Норматив долгосрочной ликвидности банка (Н4) рассчитывается по формуле
- КР Д — кредитные требования с оставшимся сроком до даты погашения свыше 365 или 366 календарных дней, а также пролонгированные кредиты;
- К — капитал банка;
- ОД — обязательства (пассивы) банка по кредитам и депозитам, полученным банком, а также по обращающимся на рынке долговым обязательствам банка с оставшимся сроком погашения свыше 365 или 366 календарных дней. Определяются самим банком на основании первичных документов.
Максимально допустимое значение норматива H4 устанавливается в размере 120%.
Для оценки ликвидности банка кроме нормативов ликвидности можно использовать и систему показателей, которые в комплексе позволяют оценить состояние ликвидности банка как в данный момент времени, так и на среднесрочную перспективу.
1. Расчетные документы, не оплаченные в срок из-за отсутствия средств на корреспондентских счетах банка.
Остатки внебалансовых счетов 90903, 90904.
Наличие неплатежей, отраженных на этих счетах, означает, что банк имеет проблемы с проведением платежей и имеют место задержки платежей клиентов. Если остатки по этим счетам имеют тенденцию роста и длительное время, то банк неплатежеспособен и неликвиден.
2. Показатель отражает уровень деловой активности банка. Он представляет собой отношение оборотов по корреспондентским счетам и кассе банка к активу баланса-нетто:
K2 = Оборот по кредиту корреспондентских счетов и кассы / Актив баланса-нетто
Этот показатель позволяет оценивать общий уровень деловой активности банка и влияние принимаемых банком рисков на его устойчивое функционирование. Если показатель имеет выраженную тенденцию к снижению, это может свидетельствовать о сокращении операций банка и даже о свертывании его деятельности.
Причинами такого состояния могут быть низкое качество части активов (прежде всего — кредитного портфеля), проблемы банка с проведением платежей клиентов. У активно работающих банков показатель деловой активности выше 1,0.
3. Коэффициент чистой и ликвидной позиции банка позволяет оценить, в какой степени банк привлекает займы на межбанковском рынке для покрытия дефицита ликвидности:
К3 =Средства на корреспондентских счетах-ностро и в кассе /Краткосрочные межбанковские займы и кредиты ЦБ РФ
Если , это свидетельствует о том, что банк покрывает дефицит ликвидности за счет займов на межбанковском рынке. Систематическое использование этих краткосрочных ресурсов для покрытия длительного, долгосрочного разрыва говорит о проблемах с ликвидностью. Кроме того, банки анализируют контрагентов, и доступ на межбанковский рынок может быть для такого банка прекращен, тогда потенциальный риск потери ликвидности трансформируется во вполне реальную неплатежеспособность.
4. Коэффициент текущей сбалансированности активов и пассивов банка:
К4 =Требования (активы) сроком до 30 дней /Обязательства (пассивы) сроком исполнения до 30 дней
С помощью коэффициента текущей сбалансированности можно оценить возможность возникновения проблем с проведением платежей. Если показатель стабильно превышает 1,0, вероятность возникновения дефицита ликвидности практически минимальна. Если значение показателя стабильно ниже 0,6-0,7 и имеет тенденцию к снижению, то это признак возможного возникновения дефицита ликвидности.
Аналогичный по смыслу коэффициент среднесрочной сбалансированности , позволяет оценить возможность возникновения проблем ликвидности в перспективе:
К5 =Требования (активы) сроком до 180 дней /Обязательства (пассивы) сроком исполнения до 180 дней
Рассмотренные коэффициенты ликвидности позволяют управлять ликвидностью кредитной организации как на определенную дату, так и на перспективу. Кроме коэффициентного метода измерения ликвидности в российской практике используется механизм управления денежными потоками, отражающими движение не только активов и пассивов, но и забалансовых операций кредитной организации.
Корыткина Антонина Васильевна
Магистр КУБГУ
Россия, г. Краснодар
Специальность Финансы и кредит. Банки и Банковская деятельность
Банковская система представляет собой одну из наиболее значимых составляющих экономической системы любого государства, поскольку она выступает в качестве посредника, мобилизуя и накапливая денежные средства. В связи с этим результативное управление функционированием коммерческих банков, которое, в большей степени состоит в не менее результативном управлении их финансовыми ресурсами, является крайне актуальной задачей.
Модернизация банковских учреждений и всей банковской системы в целом в России в последние годы спровоцировало возникновение объективной необходимости всестороннего изучения и анализа базовых показателей, характеризующих итоги их функционирования. Огромное внимание сегодня концентрируется на таких понятиях, как ликвидность, платежеспособность, прибыльность, доходность, рентабельность, надежность и устойчивость банковской организации.
Неоднозначность определения понятия ликвидности коммерческого банка большей частью обуславливается тем, что ликвидность характеризуется различными авторами в различных аспектах. В подавляющем большинстве случаев основной акцент делается на способности банковской организации выполнять свои обязательства вовремя и при условии отсутствия существенных потерь, что недостаточно верно и корректно характеризует рассматриваемое направление функционирования банка.
Ликвидность коммерческого банка можно детерминировать как интегральную характеристику функционирования банковской организации, базирующуюся на дифференциации источников ликвидных средств на накопленные, заемные и операционные.
Качественное управление ликвидностью банковской организации крайне важно для обеспечения стабильности и результативности работы коммерческих банков, а значит и всей банковской системы в комплексе.
В отличие от понятия ликвидности, понятие платежеспособности считается более узким, ведь платежеспособность представляет собой статический показатель функционирования банковского учреждения. Ликвидность и платежеспособность принципиально важно различать по той причине, что в практике деятельности банков зачастую возникают ситуации, характеризующиеся краткосрочными разрывами в платежеспособности, то есть ситуации, в которых банковские организации, оставаясь ликвидными, все же не в состоянии выполнить свои обязательства по проведению платежей перед клиентами.
Анализ и конечная оценка ликвидности и платежеспособности могут быть выполнены с определенной степенью точности. В частности, в границах экспресс-анализа платежеспособности особое внимание уделяют тем статьям, которые относятся к описанию наличных денег в кассе и на расчетных счетах в банке. Подобная ситуация объясняется тем, что рассматриваемые ресурсы в большей степени мобильны, а значит они могут войти в состав финансово-хозяйственной деятельности в любой момент времени, в то время как прочие виды активов зачастую включаются исключительно с определенным временным лагом. Искусство финансового управления заключается именно в том, чтобы на счетах содержалась исключительно минимально необходимая сумма средств, а оставшаяся часть, которая может быть использована в целях текущей оперативной деятельности, содержалась в быстро реализуемых активах.
Огромное количество отечественных банковских организаций в результате недостаточно результативного управления собственными финансовыми ресурсами не способны максимизировать прибыль, а значит, они сталкиваются со значительными финансовыми сложностями и несут убытки, перестают быть способными обеспечить ликвидность банка, что нередко приводит к банкротству.
Задачи поддержания ликвидности и платежеспособности коммерческих банков можно с уверенностью относить к одним из первостепенных в вопросах регулирования банковской деятельности. Их актуальность обусловлена сразу несколькими причинами, в частности, значимостью задачи своевременного и комплексного проведения всей совокупности платежей коммерческим банков; наличием сегодня огромного количества финансовых средств на корреспондентских счетах банков, в результате чего возникает вопрос о том, до какого уровня допустимо и целесообразно снижение данных остатков; а также существенным воздействием ликвидности и платежеспособности банка на его имидж, потому как для клиентов и вкладчиков коммерческого банка основное значение в ходе принятия решения о вложении средств в какой-либо банк имеет уверенность в их своевременном возврате.
Определяющими факторами развития кризиса ликвидности в коммерческом банке можно считать неопределенность состояния «внешней среды» и неспособность менеджмента своевременно выявить и устранить дисбаланс операционной ликвидности.
Результативное управление финансовыми ресурсами представляет собой оптимизацию кредитно-депозитной политики банковской организации за счет наиболее оптимального управления активами и пассивами с целью максимизации прибыли и обеспечения ликвидности банка.
Таким образом, используемая методология управления финансовыми ресурсами в банковской системе тяготеет к методам анализа уже принятых ранее решений, а отнюдь не синтеза принимаемых решений. Кроме того, все используемые стратегии управления базируются на субъективных оценках менеджеров и обычно не связаны с оперативным управлением, сами же по себе технологии управления ориентированы на доход и основываются на устаревшей и во многом формальной системе управленческих отчетов.
Однако, постоянно корректирующаяся экономическая ситуация в нашей стране и в мире, которая сказывается и на общей ситуации на рынке банковских продуктов, требует точного расчета и комплексных решений в вопросах управления финансовыми ресурсами коммерческого банка.
В этой связи можно сделать вывод о том, что если финансово-кредитная организация, а именно банк нацелен на продолжение своей деятельности, он обязан адекватно и своевременно реагировать на происходящие перемены. В случае, когда помимо выживания перед банковской организацией стоят также задачи развития и достижения лидирующих позиций на рынке, кроме оперативного реагирования на экономическую ситуацию принципиально важно реализовывать еще и регулярный прогноз изменений, а также планирование и моделирование финансовой деятельности банка посредством точных математических расчетов для достижения поставленных целей, в частности извлечения максимальной прибыли и обеспечения ликвидности банка. Впрочем, в большинстве ситуаций рассмотренные задачи могут быть решены посредством внедрения информационных банковских технологий.
Успех дела коммерческого банка обеспечивают три составляющие:
- - Высокая доходность банковского дела, создающая возможность для выплаты дивидендов акционерам банка, увеличение собственных средств (капитала), создания страховых резервов, фондов развития и т.д.
- - Ликвидность, т.е. возможность быстрого (по возможности без потерь доходности или дополнительных затрат) превращения активов банка в платежные средства для своевременного погашения своих долговых обязательств.
- - Платежеспособность, т.е. способность в должные сроки и в полной сумме отвечать по своим долговым обязательствам перед кредиторами - государством в лице центрального банка, коммерческими банками - партнерами (межбанковский кредит) и вкладчиками - физическими и юридическими лицами и пр.
Часто смешивают два понятия - ликвидность и платежеспособность.
В основе "жизнедеятельности" коммерческого банка лежит, прежде всего, ликвидность. В отсутствии ликвидности вряд ли банк может быть платежеспособным. Потеря банком ликвидности приводит к его неплатежеспособности, после чего наступает банкротство.
Ликвидность коммерческого банка определяется путем оценки ликвидности его баланса. Баланс банка считается ликвидным, если средства по активу позволяют за счет имеющихся в наличии платежных средств, либо быстрой реализации активов по размещенным средствам погасить срочные долговые обязательства по пассиву баланса.
Чем выше ликвидность какого-либо актива в балансе банка, тем ниже его доходность, и наоборот.
При управлении ликвидностью коммерческого банка все его активные операции можно классифицировать по следующим экономическим признакам:
- 1) по уровню доходности - это операции, по результатам которых банк получает наибольший доход;
- 2) по уровню ликвидности - это операции, обеспечивающие возможность использования некоего актива в качестве платежного средства либо относительно быстрого его превращения в таковое; применительно к балансу банка все статьи по активу, отражающие активные операции банка, располагаются сверху вниз по убывающему уровню ликвидности;
- 3) по степени риска - это те активные операции и услуги коммерческого банка, по которым имеется потенциальная вероятность невозврата размещенных банков денежных ресурсов с целью получения прибыли.
Чем больше доходность активов банка, тем выше риск операций по ним, но ниже уровень ликвидности баланса, а, следовательно, банк менее платежеспособный и наоборот.
Обеспечение ликвидности и управление ею - задачи сложные и проблематичные не только для самих коммерческих банков, но и для всей банковской системы государства в целом.
Для коммерческих банков сложность решения этих задач заключается в том, что уровень ликвидности банка и степень доходности имеют обратно пропорциональную зависимость: чем выше уровень ликвидности банка, тем степень его доходности ниже, и наоборот.
Банк России, исходя из своих функциональных обязанностей как "банка банков" и целевой законодательной задачи - "развития и укрепления банковской системы Российской Федерации Банк России", а также в целях регулирования (ограничения) принимаемых банками рисков Инструкцией "Об обязательных нормативах банков" № 100-И от 16 января 2004 г. "установил числовые значения и методику расчета обязательных нормативов банков.
Регулирующая роль обязательных нормативов, устанавливаемых Банком России, - это обеспечение поддержания деятельности банков на таком относительно устойчивом, надежном, ликвидном, доходном и платежеспособном уровнях, которые гарантировали бы равноэквивалентные интересы всех участников банковского дела: клиентов, самого банка и государства.
В целях контроля со стороны Банка России за устойчивой деятельностью коммерческих банков устанавливаются нормативы мгновенной, текущей, долгосрочной и общей ликвидности :
1. Мгновенная ликвидность () определяется как отношение суммы высоколиквидных активов () банка к сумме обязательств банка по счетам до востребования ():
Минимально допустимое значение норматива устанавливается в размере 20% . Соблюдение данного норматива означает способность банка выполнить свои обязательства перед вкладчиками на текущий момент времени.
2. Текущая ликвидность () определяется как отношение суммы ликвидных активов () к сумме обязательств банка по счетам до востребования и на срок до 30 дней ()
Минимально допустимое значение устанавливается в размере 50% . Данный норматив показывает, в какой мере ликвидная часть всех активов баланса банка может быть использована для единовременного погашения обязательств до востребования, по которым вкладчики могут потребовать возврата средств практически в любой момент. Поддержание норматива на требуемом уровне (соответственно уровню ликвидности) означает, что банк должен обеспечить соответствие сроков, на которые привлекаются определенные суммы денежных средств вкладчиков, срокам и суммам денежных средств, на которые эти привлеченные средства в виде вкладов "до востребования" размещаются банком через его активные операции, услуги, сделки.
С позиции надзорных функций Банка России за обеспечением коммерческими банками минимально допустимого уровня норматива есть непосредственная форма государственной защиты интересов населения страны по вкладам граждан "до востребования".
3. Долгосрочная ликвидность () определяется как отношение всей задолженности банка свыше года () к капиталу банка (К), а также обязательствам банка по депозитным счетам, полученным кредитами и другими долговыми обязательствами на срок свыше года ():
Максимально допустимое значение норматива устанавливается в размере 120% . В данном случае уставный капитал выступает реальной гарантией исполнения банком своих долговых обязательств, обеспечивая тем самым его ликвидность и надежность.
4. Общая ликвидность () определяется как соотношение ликвидных активов () и суммарных активов (А) банка:
Минимально допустимое значение норматива устанавливается в размере 20% . Данный норматив показывает, какова должны быть минимальная доля ликвидных активов в общей сумме активов, чтобы одновременно обеспечивались и должный уровень ликвидности баланса, и высокий уровень доходности банка по активным операциям. В случае снижения минимально допустимого значения норматива банк теряет свою ликвидность, а следовательно, и способность вовремя рассчитаться по своим долговым обязательствам. При завышении минимально допустимого значения норматива банк будет нести реальные потери по доходам от активных операций, что свидетельствует о его неспособности управлять ликвидностью и эффективно осуществлять деятельность в целом.
Наряду с группой обязательных нормативов, связанных непосредственно с оценкой ликвидности банка (,), Банк России в целях повышения общей финансовой устойчивости российской банковской системы, ее возможной интеграции в мировое банковское сообщество установил Инструкцией №110-И ряд других нормативов, максимально приближенных к общемировым стандартам.
Данная группа нормативов, устанавливая допустимо предельные уровни риска в деятельности банка, в его пассивных и активных операциях, сделках, услугах, в своем прямом исчислении не дает оценку ликвидности банка, но, следуя требованиям "золотого банковского правила", каждый норматив данной группы самым непосредственным образом оказывает влияние на формирование реального уровня ликвидности банка в целом.
Ключевым в банковской практике является норматив достаточности капитала банка (), который определяется как отношение собственных средств банка к суммарному объему активов, взвешенных с учетом риска. Минимально допустимое значение норматива () устанавливается в зависимости от размера собственных средств банка: свыше 5 млн. евро - 10%; менее 5 млн. евро - 11% .
Важным является норматив максимального риска на одного или группу взаимосвязанных заемщиков (), определяемый как отношение требований к заемщику или группе взаимосвязанных заемщиков по кредитам (в том числе межбанковским), размещенным депозитам, учетным векселям, займам. Допустимое значение норматива составляет 25%.
В целях обеспечения банкам ликвидности и платежеспособности Банк России установил такой важный норматив, как максимальный размер крупных кредитных рисков (), который определяется как соотношение совокупной величины крупных кредитных рисков и собственных средств банка. Крупным кредитным риском считается сумма, выданная одному заемщику, превышающая 5% капитала банка-кредитора. Максимально допустимое значение норматива установлено в размере 800% .
Важное практическое значение в обеспечении необходимого уровня ликвидности банка имеет обязательный норматив, устанавливаемый Банком России по максимальному размеру кредитов, банковских гарантий и поручительств, предоставленных банком своим участникам (акционерам), обозначаемый как. Данный норматив регулирует кредитный риск банка в отношении участников банка и определяет максимальное отношение размера кредитов, банковских гарантий и поручительств, предоставленных банком своим участникам к собственным средствам банка.
Управление ликвидностью коммерческого банка.
Для решения задач регулирования ликвидностью используется так называемый портфельный подход. Управление портфелем - это одновременное управление и активами и пассивами банка с целью достижения ликвидности, прибыльности и платежеспособности, обеспечивающих устойчивость и надежность его работы в целом.
При оценке ликвидности банка, следует принимать в расчет уровень ликвидности конкретного актива, степень его доходности и степень риска одновременно. Чем выше доходность активов банка, тем больше риск операций по ним, но тем ниже уровень ликвидности банка в целом, а следовательно, и его платежеспособность, и наоборот.
Портфельный принцип управления активами банка, преследующий достижение целей прибыльности, платежеспособности и ликвидности банка одновременно, основан на образовании "резервов" и управления ими. Резервы представляют собой группы активов банка по уровню их ликвидности.
Основной метод управления пассивами в целях обеспечения ликвидности коммерческих банков - использование управляемых пассивов.
Суть данного метода управления ликвидностью состоит в том, что банки, нуждающиеся в ликвидных средствах для погашения своих долговых обязательств, не ждут прихода клиентов со своими вкладами, а активно ведут поиски дополнительных источников средств. Они не ограничиваются традиционными депозитами и узким регионом, а выходят на общенациональные и в отдельных случаях даже мировые рынки. Таким образом, управляемые пассивы - это определенные источники денежных ресурсов, которые банк в состоянии привлечь самостоятельно путем использования совокупности ряда финансовых инструментов. К ним относятся: депозитные сертификаты крупного размера, облигации, займы у других банков, евровалютные кредиты.
Основное преимущество управляемых пассивов состоит в возможности быстрого получения необходимых ликвидных ресурсов для обеспечения устойчивого и надежного функционирования коммерческих банков.
Центральные банки требуют, чтобы коммерческие банки поддерживали определенный уровень собственного капитала, который должен быть достаточным для покрытия потенциальных потерь от возможного невозврата заемщиком ссудных средств в срок, а также при необходимости защитить вкладчиков от неплатежеспособности и банкротства самого банка.
Таким образом, собственный капитал банка как исходный источник банковских средств определяет минимально допустимый уровень ликвидности, выступает гарантом устойчивости и надежности деятельности коммерческих банков. Финансовые инструменты управления ликвидностью российских коммерческих банков с помощью управляемых пассивов в настоящее время ограничены. Это обусловлено рядом причин, связанных как с определенными трудностями и сложностями развития рыночных отношений, так и с тем, что банковская система России находится пока еще на стадии становления.
