Джесси Ливермор за свою карьеру пережил немало взлетов и падений, заключая свои самые успешные сделки во время кризиса 1907 и 1929 годов.
Родился великий трейдер в 1877 году в городке Шрусбери (штат Массачусетс, США) в семье фермера. Его отец мечтал о том, чтобы Джесси пошел по его стопам и посвятил свою жизнь работе с землей, только у юного парня были совершенно иные планы.
Поняв, что отец никогда не изменит решения относительно будущего сына, Джесси в 15 лет уходит из дома, поставив в известность только маму. У него в кармане была всего 5 долларов и он не знал, чем будет зарабатывать себе на жизнь.
Будущий трейдер ехал на автобусе по Бостону и смотрел в окно, как вдруг он увидел красивую вывеску «Webbers Boston». Джесси зашел в компанию и спросил, не найдется ли для него какой-нибудь работы, и собственник компании предложил ему несложную, но очень ответственную должность. В его обязанности входил прием котировок по телеграфу и написание их мелом на доске.
Со временем Ливермор понял, что выход котировок подчинен некоторой последовательности, а значит их можно спрогнозировать и неплохо на этом заработать. Он начинает вести собственные записи, после чего, по совету знакомого, вкладывает 5 долларов в торговлю. Несмотря на то, что делая ставку Джесси полагался на интуицию, ему удалось заработать свои первые 3 доллара и 12 центов. Успех невероятно вдохновил трейдера, который начал заключать сделки через различные конторы.
Даже несмотря на нелояльные для клиентов условия торговли и регулярную игру против трейдера, Джесси умудрился сколотить неплохой капитал. Многие называли его счастливчиком, а конторы начали закрывать перед ним свои двери. Причина этого была банальна - компании играли против клиентов, забирая у них весь проигранный депозит. Им не нужен был выигрывающий трейдер.
Поняв, что у него не будет больших перспектив в Бостоне, Ливермор увольняется из «Webbers Boston» и переезжает в сердце финансого рынка США - Нью-Йорк. Поначалу его дела шли не так гладко, как он рассчитывал, ведь сделки на бирже осуществлялись с некоторой задержкой.
Свою первую крупную сделку Джесси смог провернуть лишь в 1906 году, заработав на ней несколько сотен тысяч «зеленых». Он пересмотрел свою торговлю и стал использовать технический и фундаментальный анализ. Особенностью Ливермора было стремление к риску. Он не раз за свою жизнь проигрывал все деньги, но мог также стремительно нарастить капитал.
Риск в полной мере оправдал себя в 1907 году, когда Джесси открыл короткую позицию, вложив все имеющиеся на тот момент деньги. Произошел обвал рынка, а наш герой стал обладателем 3 миллионов долларов.
Джесси поймал кураж, заключая одну прибыльную сделку за другой. Он жадно шел к своей цели, а крупные банки умоляли его остановиться. Играть на понижение Ливермор перестал лишь потому, что его действия могли обвалить весь фондовый рынок, который и был источником его дохода.
Стоит отметить, что Ливермор был не из тех трейдеров, которые вкладывают большую часть своего капитала в сделки для получения дополнительной прибыли. Он жил на широкую ногу и тратил деньги миллионами. У него было все, о чем можно было мечтать: шикарная вилла, собственный Роллс-ройс, яхты, бриллианты и самые шикарные любовницы.
К 1929 году Джесси подошел в статусе самого влиятельного трейдера фондового рынка. Он сумел спрогнозировать надвигающийся кризис и целый год вынашивал идею приобретения акций по более низкой стоимости. Ливермор играл в поддавки с другими участниками торговли, а когда наступил кризис и большинство акций существенно потеряли в цене, Джесси одним махом скупил их. После кризиса стоимость акций выросла, сделав нашего героя мультимиллионером.
Но у его успеха была и негативная сторона: большинство трейдеров признали Ливермора главным виновником Великой депрессии. Он стал получать письма с угрозами и даже нанял телохранителей, опасаясь скорой расправы.
Ливермор редко появлялся в зале биржи, работая преимущественно из собственного роскошного офиса в центре Манхэттена. У него в подчинении было 6 юношей, которые выполняли его первую работу - написание котировок мелом на доске. Уже через год после своей самой крупной победы Джесси вновь рискнул всем капиталом, но на этот раз фортуна отвернулась от него, превратив в банкрота.
Он вновь находил в себе силы подняться, закладывал драгоценности и возвращался в игру, после чего опять терпел неудачу. К сожалению, одна из них стала причиной тяжелейшей депрессии, от которой Джесси так и не смог оправиться.
В 1940 году Ливермор покончил жизнь самоубийством, выстрелив в голову из кольта 32-го калибра. Он оставил на столе предсмертное письмо на 8 страниц, в котором просил никого не винить в своей смерти. Джесси Ливермор позаботился о своей семье, оформив пожизненную ренту.
Но главное, что оставил после себя величайший трейдер - его книги «Торговля акциями» и «Воспоминания биржевого спекулянта» (написанная Э. Лефевром на основе интервью с Джесси), которые до сих пор являются настольными для большинства начинающих трейдеров.
Принципы торговой системы Джесси Ливермора:
- Когда цена пробивает канал, а прочие факторы свидетельствуют в Вашу пользу, без колебаний входите в рынок.
- Большую часть времени рынок движется в канале, а для изменения его направления требуется достаточно веская причина.
- Следует знать заранее, при каких значениях стоп лосс и тейк профит сделка будет закрыта.
- Цена на рынке способна двигаться вниз, вверх либо колебаться.
- Выгодная стратегия - приобретение лидеров отрасли.
- «Базисные» точки характеризуются ростом числа сделок и их объема.
- Сделки должны заключаться исключительно в направлении тренда. При смене тренда сделка должна быть закрыта.
- В «базисных» точках существует только два варианта развития рынка - либо он изменит тренд, либо подтвердит свою долгосрочную тенденцию.
- Делайте пробы. Прежде, чем приобрести пакет акций, сперва купите 20 % от планируемого объема, а в случае подтверждения цены - еще столько же. Цена идет в ожидаемом направлении? Приобретаем очередные 20 % акций, и только потом докупаем оставшиеся 40 %.
- Не позволяйте своим потерям превысить 10 % от имеющегося у Вас капитала.
- Всегда держите определенную часть капитала в деньгах. Не забывайте о необходимости переводить часть своего дохода в «живые» деньги.
Правила торговли Джесси Ливермора:
- Если не наблюдается благоприятных возможностей для заработка, необходимо воздержаться от открытия сделки.
- Продавайте на медвежьем рынке и покупайте на бычьем. Всегда следуйте тренду.
- Никогда не следует усреднять убыточные позиции.
- Цена должна определять действия трейдера.
- При достижении основных разворотных точек нужно войти в рынок.
- Позволяйте прибыли расти и сокращайте убытки. Закрывайте проигрышные сделки и не довольствуйтесь минимальным результатом по прибыльным сделкам.
- Убыточная позиция должна быть закрыта трейдером до того, как сработает margin call.
- На бычьем рынке следует торговать самыми слабыми акциями, а на медвежьем - сильными.
- Определяйте стоп-ордера еще до того, как совершить вход в рынок.
Нельзя купить одного - бедности. Тут нужно обратиться к помощи фондовой биржи.
(Роберт Орбен, американский юморист и фокусник)
В Нью-Йорке, на Манхеттене, по адресу: 781 5th Avenue, New York, NY 10022, расположен 38-этажный отель «Шерри Нидерланд» (The Sherry Netherland). Годы постройки здания - 1926-27. Количество звезд - пять (по другим источникам - четыре) . Рядом - главный вход в Центральный парк и Великая армейская площадь (Grand Army Plaza).
Из современных путеводителей по Нью-Йорку можно узнать, что в каждом номере гостиницы есть док-станция для iPod, телевизор с большим плоским экраном и кофе-машина Keurig. Конечно, бесплатный Wi-Fi. В ванных комнатах - отделка мрамором. Гостей «Шерри Нидерланд» встречают букетом цветов и бельгийским шоколадом. В заключение можно добавить, что от отеля всего 10 минут ходьбы до Музея современного искусства и Рокфеллеровского центра.
В конце осени 1940 года, 28 ноября, благообразную атмосферу «Шерри Нидерланд» нарушил сухой звук выстрела. В гардеробе многоэтажной гостиницы (по другим источникам - в одном из номеров) находят тело пожилого мужчины. Ему за шестьдесят, невысокого роста, очки в круглой оправе. Рядом - пистолет и предсмертная записка самоубийцы своей супруге Гэрриет. Гэрриет Метц Нобль. Несчастный - пятый муж Гэрриет. Первые четверо, ранее тоже сводили счеты с жизнью. Такая печальная статистика.
Имя пятого - Ливермор. Джесси Лауристон Ливермор. Крупнейший биржевой спекулянт начала ХХ века. «Демон рынка».
…Большая Игра окончена...
Начало. Букмекерская контора
Джесси Ливермор родился 26 июля 1877 года в городке Шрусбери (Shrewsbury), штат Массачусетс, в фермерской семье. Маленький Джесси проявил недюжинные способности в математике, освоив всего за год трехлетнюю школьную программу. Не удивительно, что такого мальчугана не очень привлекала перспектива работы на земле.
Очень много всегда зависело и будет зависеть от родителей. Их поддержка крайне необходима для молодых людей. Джесси такую помощь оказала его мать. Она отпустила сына искать счастье вдали от Шрусбери, дав ему в дорогу 5 долларов. Мальчик рассматривал (чисто американский подход) эту сумму, как заем. Со временем эти деньги надо было вернуть.
Сразу после окончания школы, будущая «гроза Уолл-стрит» села в дилижанс и отправилась в Бостон. Согласно легенде, судьба подала юному Джесси знак, как поступить. Экипаж остановился напротив брокерской (по сути букмекерской) конторы, принимавшей ставки на движения котировок на . Ливермор устроился туда на работу. Он должен был записывать цены акций на грифельной котировочной доске в «торговом зале».
«Я всегда успевал записывать. У меня всегда была хорошая память на числа. Никаких проблем».
29 октября 1907 года Морган покупает муниципальные Нью-Йорка на 30 млн долларов, спасая город от банкротства.
Теперь главное - прекратить давление медведей на акции. Если они продолжат продавать - не хватит никаких средств. Рынок перегрет и обладает большой инерцией нисходящего движения.
И вот здесь настает звездный час 30-летнего «Юного хвата». Молва гласит, что к нему приходит целая делегация финансистов с просьбой прекратить продавать.
«... все мы надеемся, что сегодня он (Ливермор) больше не продаст ни одной акции. Этого давления рынок просто не выдержит. Уже сейчас будет крайне нелегко предотвратить разрушительную панику. Обратитесь к его патриотизму. Это тот случай, когда мужчина должен потрудиться на благо всех и каждого».
И Джесси начинает покупать. Прежде всего, сработал инстинкт самосохранения, желание получить реальную прибыль. Прибыль огромную. И только потом (может быть) патриотизм и желание послужить общественному благу.
«Я принял решение, что, раз уж неразумно и опасно продолжать активную игру на понижение, нет никакого смысла продавать и дальше. Так что я развернулся и начал покупать».
В «черный октябрь» 1907-го индекс NYSE обрушился на 50% по отношению к предкризисным значениям 1906 года.
Итогом биржевой игры на понижение Ливермора стал его первый миллион. И первая легенда о Ливерморе - «повелителе рынка».
«Для меня это был величайший день в жизни».
Ливермор и крах на Уолл-стрит в октябре 1929 года
1923-м годом заканчивается история Эдвина Лефевра об удачливом биржевом спекулянте Ларри Ливингстоне (Джесси Ливерморе). Это было счастливое время - «ревущие двадцатые». Эпоха джаза, чарльстона, виски и роскошных платьев.
Вся Америка в едином порыве инвестировала в фондовый рынок. В середине 1920-х количество американцев, играющих на бирже достигло 3,5 млн человек. Играли все - от чистильщиков ботинок и разносчиков газет, до государственных деятелей и банкиров. Рынок только рос, почти все десятилетие. Почти. С 1925-го до конца лета 1929-го цены на акции взлетели на 400%!
Ливермора назвали лудоманом. Отчасти правда, но если и лудоман, то мега масштаба. Говорят, что он застрелился из-за очередного разорения - но он до этого несколько раз разорялся вообще в ноль.
Возьмем личную жизнь. А вот тут целый сериал. Первая жена Нетти Джордан в трудный момент отказалась продавать подаренные Ливермором драгоценности и свалила в туман, правда появилась снова, едва его дела улучшились, получила содержание, причем долго не хотела давать развод. Чтобы понимать масштаб содержимого шкатулки обратимся к биографии известного вора Артура Бэрри:
В доме известного биржевого спекулянта Джесси Ливермора Бэрри неосторожно разбудил хозяина и его супругу. Но и тут выдержка не подвела вора. Накинув на жену Ливермора халат и поднеся к ее сигарете зажигалку, он вежливо поздоровался с хозяевами и сообщил, что телефонный кабель перерезан, а поднимать шум не следует, иначе их ждут неприятные последствия. Затем Артур Бэрри выгреб драгоценное содержимое туалетного столика стоимостью около $ 100 000 и уже хотел было удалиться. Но в последний момент вор великодушно оставил кольцо, подаренное Ливермором супруге и из-за этого имевшее для нее самую большую ценность.
Стоимость тех 100000 долларов мы уже себе представляем.
Вторая жена Дороти пристрастилась к алкоголю и даже потом, после их развода, будучи пьяной, выстрелила в их сына. Третья жена Гарриет была до этого дважды замужем, один муж покончил с собой). Предсмертную записку он адресовал именно ей.
Когда Пол вошел, он увидел полностью одетую Гарриет, которая быстро ходила по квартире. У двери стояло три бумажных пакета. Они доверху были набиты деньгами, пачками денег в банковской упаковке.
Она увидела, как он вошел. «Здравствуй, Пол», - сказала она, прервав свое движение. В руках у нее были пачки денег.
«Здравствуйте», - сказал он.
«Пол, подойди и присядь на тахту». Он сделал, что она просила. «В школе тебе сказали про отца?»
«Слушай, Пол. Я только что говорила со своим другом, юристом, он сказал мне, что полицейские часто расследуют самоубийства так же, как они расследуют убийства. Они уже приходили, офицер в форме и в полицейской машине, проверить, в порядке ли я. Боюсь, они вернутся сюда и устроят обыск, а я не могу объяснить некоторых вещей. Твой отец слишком много денег хранил дома. Поэтому я сегодня вечером уеду. Кроме того, я очень расстроена, а мне нужно попытаться сохранить способность рассуждать трезво. Я должна трезво мыслить. Понимаешь?»
«Конечно».
«Хорошо, я тороплюсь. Они могут приехать в любой момент. Я буду недалеко, в гостинице. Но если они приедут, ты скажешь полиции, что я уехала к подруге, хорошо? Я позову Фрэнка, чтобы он с тобой посидел, он приедет после того, как отвезет меня в гостиницу».
«Со мной все в порядке. Фрэнк мне не нужен».
«Уверен?»
«Что ж, хорошо. Мне пора».
Пол ждал, в то время как она подошла к сейфу в гостиной. Он наблюдал, как она одним движением руки сгребла из сейфа все свои драгоценности и сунула их в бумажный пакет для покупок. Она исчезла в спальне. Он слышал, как она открывала и закрывала створки бюро, сваливая драгоценности в свой последний пакет. Она вышла оттуда с пакетом, наполовину заполненным драгоценностями, сверху она запихнула в него свитер.
«Слушай, Пол, я взяла эти пакеты, потому что никто даже не заподозрит, что в них», - сказала она.
- «Я обо всем позабочусь утром».
Пол проводил ее до дверей, ожидая пока она наденет пальто. Она схватила остальные пакеты с деньгами и ушла. Он наблюдал, как она садится в частный лифт и спускается вниз к ждущему ее шоферу.
Позднее он оценил, что она унесла около3 миллионов долларов наличными и, по крайней мере, 1 миллион драгоценностями - наследство мальчика. Об этом больше не говорилось ни слова. Пол провел ночь один в 12-комнатной квартире.
На следующее утро, 29 ноября, когда Пол проснулся около 10 часов утра, Гарриет уже вернулась домой.
Через час, вернувшись в свою квартиру на Парк Авеню, Гарриет заговорила с Полом. «На, Пол, возьми». Она вручила ему купюру в 20 долларов. Он сидел, ошарашенный. «Звонила твоя мать из Бруклина, она хочет, чтобы ты приехал ее навестить. Она хочет, чтобы ты побыл с ней. Думаю, это неплохая мысль, Пол».
«Хорошо», - сказал он.
«Отлично. Тогда решено. Фрэнк ждет тебя внизу, он тебя отвезет».
Она проводила его до двери и попрощалась. Он поехал прямиком к своей матери, Дороти, которая ждала его дома в Бруклине. Ее не пригласили на похороны, точно также как и всех остальных. Он молча бросился в открытые объятья матери. Они вместе разрыдались. Это были первые слезы, которые он пролил.
1 февраля 1941 года имущество Ливермора было распределено; в «Нью-Йорк Таймс» было опубликовано об этом сообщение. Гарриет Метц Ливермор оказалась единственным исполнителем завещания. В целом имущество было оценено в 10 000 долларов в активах и 361 010 долларов в пассивах. Там не упоминалось о личном трастовом фонде Ливермора, размером в 1 миллион долларов, а также ни слова не было сказано о деньгах, которые Гарриет забрала из их квартиры на Парк Авеню.
1 млн тех долларов=17.8 млн сегодняшних.
Джесси Лауристон Ливермор (Jesse Livermore) - великий трейдер начала 20 века. Один из самых ранних трендовых трейдеров. Среди трейдеров и инвесторов Джесси Ливермор был известен под прозвищами «Юный Хват» (Boy Plunger) и «Чудо ребенок» (Wonder Boy). Он прославился своими выигрышами и проигрышами миллионных состояний во время биржевых кризисов 1907 и 1929 годов.
Биография Джесси Ливермора
Джесси Ливермор родился в Массачусетсе, в семье фермеров, и в пятнадцать лет ушел из дому, чтобы впоследствии стать великим трейдером (по легенде дилижанс, на котором он уехал, остановился возле брокерской конторы, определив профессию юноши). Его поддерживала мать, не желавшая сыну, в год прошедшему трехлетний курс математики, судьбы фермера, отец же был, наоборот, против.
Начало карьеры на финансовом рынке
На своей первой работе в Бостоне Джесси Ливермор выписывал на доску котировки в брокерской конторе Пейн Уэббер.
Он записывал свои соображения о движении цен в будущем, а затем проверял их. По совету друга Джесси Ливермор первый раз рискнул поучаствовать в торгах. Вложив 5 долларов, он получил 3,12 доллара прибыли. Заработав немалую по тем временам сумму в 1000 долларов, Джесси Ливермор начал играть в подпольных внебиржевых конторах. Участники делали ставки против заведения, и большинство проигрывало из-за нестабильности котировок. Ливермор, напротив, регулярно выигрывал и вскоре был изгнан из этого сообщества. Тогда он направил свои стопы на биржу и разработал систему правил, позволявших получать прибыль. Джесси Ливермор попал на Нью-Йоркскую Фондовую Биржу (NYSE). На самом деле, за всю свою жизнь он ни разу так и не побывал ни на торговой площадке NYSE, ни какой-либо другой бирже из тех, с которыми ему довелось работать - ведя все свои операции через брокеров.
В 1920-х годах у него был самый роскошный офис во всём Нью-Йорке: Джесси Ливермор построил собственный торговый зал, где на огромной доске шестеро клерков выписывали котировки для него одного - великий трейдер предпочитал работать в полной тишине. Шикарные загородные резиденции, гигантские яхты, многочисленные «Роллс-Ройсы», драгоценности для жён и любовниц, сводившие с ума публику - он жил на широкую ногу и расплачивался за ошибки соответственно. В 1907 году он заработал 3 миллиона долларов на обвале рынка, а в 1929 году – целых 100. Впоследствии все эти деньги Джесси Ливермор потерял. Основываясь на своем успешном опыте торговли долговыми бумагами, Ливермор оставил практическую философию, главные принципы которой – увеличение позиции, пока она соответствует тренду и быстрое закрытие ее для сокращения убытков.
По иронии судьбы, сам великий трейдер не следовал этой системе, из-за чего и потерял заработанное состояние. Сейчас многие специалисты считают Джесси Ливермора величайшим трейдером в истории.
Для того чтобы иметь постоянный и уверенный успех на фондовом рынке – нужно постоянно развиваться, изучать, находить новые возможности
Надо сказать, что личная жизнь Джесси Ливермора сложилась не слишком удачно. Первой женой финансиста стала некая Нетти Джордан, с которой он развелся в 1918 году. В 40 лет он женился на красавице Дороти – актрисе из Зигфильд Фолли. На развод подала она и переехала в родной город вместе с любовником. В 1932 году развод состоялся, и Дороти получила опеку над сыновьями. Год спустя Ливермор женился на 38-летней Гарриет Метц Нобль. Это был ее пятый брак и от медового месяца молодые отказались. Четверо прежних мужей Гарриет покончили с собой. Это стало дурным предзнаменованием. Неприятный эпизод произошел в 35 году, когда во время пьяной ссоры бывшая жена Джесси Ливермора Дороти выстрелила в их сына, Джесси младшего. Он выжил, однако скандал был неизбежен.
Свод правил и стратегия Джесси Ливермора
Джесси Ливермор выделил 5 правил управления капиталом, на основании которых можно выстраивать стратегию увеличения депозита:
Стратегия Джесси Ливермора включает: проведение технического анализа и управление активами.
Книги Джесси Лауристона Ливермора
Многие эпизоды из его профессиональной деятельности вошли в популярную книгу («Reminiscences of a Stock Operator»). Лефевр писал «Воспоминания» основываясь на одном длинном интервью с Джесси Ливермором, но на деле мало кто сомневается, что большую часть книги написал сам великий трейдер - слишком уж тонки и точны подробности этого увлекательного рассказа, ставшего беллетризованным описанием средних лет биржевого спекулянта. Повествование ведется от лица вымышленного героя Лари Ливингстона.
Никогда не доверяйте людям, которые предлагают вам отличную сделку
Джесси Лауристон Ливермор написал книгу . Первое издание вышло в свет в 1940 году, и в том же году он совершил самоубийство, застрелившись из Кольта 32-го калибра. Восьмистраничное предсмертное письмо было найдено полицией в его записной книжке. Среди причин его смерти – многолетние депрессии и неуверенность в себе после неудач.
О самом Джесси Ливерморе написано довольно много книг:
- Reminiscences of a Stock Operator by Edwin Lefevre (наиболее продаваемая биография Ливермора, многократно переиздавалась).
- Jesse Livermore - Speculator King, Paul Sarnoff.
- Jesse Livermore: The World’s Greatest Stock Trader, Richard Smitten.
- How To Trade In Stocks, Jesse Livermore.
- Trade Like Jesse Livermore, Richard Smitten.
- Lessons from the Greatest Stock Traders of All Time, John Boik.
- How Legendary Traders Made Millions, John Boik.
Предлагаем к просмотру видео о Джесси Ливерморе
Джесси Лауристон Ливермор (1877—1940) прославился уникальным умением потерять и заработать несколько раз подряд состояние в несколько миллионов долларов. Ливермор, сбежав в возрасте 14 лет из отчего дома и имея в кармане 5 долларов, добился прибыли в 1000 долларов США всего к 15 годам.
Пример Джесси Ливермора показывает современным , насколько много можно добиться, руководствуясь логикой и здравым смыслом. История сохранила примеры того, как к этому человеку обращались финансовые воротилы с просьбой умерить свои аппетиты и пощадить рынки...
Родился Джесси Ливермор фермерской семье, в городе South Acton штата Массачусетс. Будучи отпрыском простого фермера он едва ли смог бы обеспечить себе высшее образование, о котором мечтал. Он освоил трехлетний курс математики за один год, и бежал из дома, прихватив 5 долларов. Будущий финансовый воротила добрался до Бостона и устроился в брокерскую контору Webber’s Boston.
Следует отметить, что Paine Webber’s Boston, в современном значении этого слова не была брокерской фирмой. Она скорее являла собой букмекерскую контору. Клиентура здесь не покупала акции и не продавала их, а только делала ставки на их движение. Джесси Ливермор принимал по телеграфу котировки акций с и выносил их на специальную доску, после чего клиенты пользовались данной инфомацией.
Хотя работа представляла мало интереса для юноши, мало помалу меняющиеся цифры овладели его воображением настолько, что парень смог предугадывать их изменения заранее. Он принялся фиксировать в тетради свои наблюдения, после чего стал делать анализ правильности своих прогнозов. Однажды коллега похвастался Левермору, что располагает "крутым инсайдом" на акции, и копит деньги, чтобы их купить. Джесси заглянул в свою тетрадь, и убедился, что упомянутые акции должны подорожать. Ливермор отдал товарищу свои деньги на покупку и получил прибыль в размере 3 USD, после чего уже не смог отделаться от азарта.
Пользуясь короткими перерывами в работе, Джесси стал посещать конторы по соседству и практиковать ставки. Поскольку за котировками Ливермор следил очень внимательно, то скоро его выигрыши превысили зарплату, и Ливермор оставил основную работу.
Джесси Ливермор стал неплохо зарабатывать и прославился - наступил момент, когда брокерские конторы уже знали его в лицо, и выпроваживали, едва он появлялся на пороге, поскольку его успехи лишали брокеров доходов. Он получил прозвище "Юный Хват" (boy plunger). Этот опыт подтолкнул Ливермора к тому, что ему захотелось играть на настоящей бирже и зарабатывать по-крупному.
Имея 20 лет отроду и несколько тысяч заработанных долларов Джесси Ливермор отправляется в Нью-Йорк.
Тут его ждал неприятный сюрприз - конторы в Нью-Йорке работали вовсе не так, как в Бостоне, так как сделки там оформлялись не по текущей цене, и с существенной задержкой. Джесси как и ранее удавалось угадать предстоящее , но пока доходило до исполнения его распоряжения, ситуация успевала измениться. Кроме того, молодой трейдер не привык учитывать, что настоящее сделка оказывала на рынок влияние. Тут он впервые вначале увеличил состояние до 50 тысяч долларов, а после все потерял, и даже обзавелся долгами.
Эта первая из неудач была расценена им как неприятный урок. Ливермор вернулся в родной город, провел несколько прибыльных сделок в конторах, которые успели подзабыть, с кем имеют дело, и вернулся в Нью-Йорк. На этот раз он рисковал уже значительно меньше, больше стремился сохранять капитал. Если проводить аналогии с современностью, то Джесси следовал тренду: он наращивал позицию только после пробных закупок, если таковая оказывалась прибыльной. По собственному признанию Ливермора, некоторое количество выгодных сделок ему помогла совершить интуиция трейдера - он ухитрялся спрогнозировать по изменениям такие движения рынка, которые невозможно было предвидеть. Это дало ему на бирже статус знаметной фигуры.
1906 год ознаменовался для Джесси Ливермора первой из его крупных торговых операций и прибылью в сотни тысяч долларов. Теперь он изучал компании и рынки, на которых они вели работу, значительно подробнее. Однако теперь Ливермор мог и сам оказать влияние на рынок акций некоторых компаний. Коньком Джесси была "медвежья" игра на понижение. Время от времени Джесси Ливермор ставил на сделку все свои ресурсы, когда его посещало озарение. К примеру, в 1907 году, когда разгорелся биржевой кризис, он всеми своими средствами сыграл на понижение, и в итоге заработал первый миллион USD в своей карьере.
Когда 24 октября 1907 года на бирже возникла паника, Джесси Ливермор сравнил её с опытом по помещению мыши в банку и выкачиванию воздуха, с той лишь разницей, что на месте грызуна была вся Уолл-стрит. В тот момент рынок страдал от возникшего кризиса ликвидности. Ливермор выбрал игру на понижение и следовал ей до того момента, пока верхи биржи не попросили его остановиться, чтобы не уничтожить рынок. Трейдер выполнил просьбу, так как рынок нужен был ему для дальнейшей работы.
После этого любое падение биржевых котировок, до 1940 года включительно, связывалось с игрой Великого медведя, как называли Джесси Ливермора.
При этом он дважды проигрывался начисто и возвращался до того момента, пока в 1929 году не произошел крах. К началу великой депрессии, состояние Ливермора оценивалось в несколько сотен миллионов долларов. Он владел несколькими домами в Америке, в число которых входил ряд роскошных загородных резиденций и основная из 29 комнат. Примечательно, что Ливермор добирался на работу на персональном "Роллс-Ройсе", перед которым всегда, чудесным образом загорался зеленый свет - полицейские (за отдельную плату) обеспечивали ему быстрый и беспрепятственный проезд.
Свою работу Ливермор построил так, чтобы быть подальше от толпы на бирже, содержа в своем офисе на Манхэттене лишь семерых работников. Проворные мальчишки наносили на доску зеленого цвета биржевые котировки персонально для него одного. Это помогало Джесси Ливермору работать в тишине и покое.
1929 год - пик карьеры финансового воротилы. Во время кризиса Ливермор возглавлял биржевых "медведей".
Многие годы экономического бума закончились для Соединенных Штатов волнами финансовых паник и спада в экономике. Но для Великого медведя указанный год был лучшим в карьере: сумма его заработка составила 100 миллионов USD. В этот момент Джесси Ливермор и удостоился от прессы титула главного виновника биржевого краха. В скором времени по этой причине грянул мощнейший скандал, однако свою миссию Ливермор выполнил. Подготовка к данной операции заняла практически год, и распоряжения гения трейдинга выполнялись 200 брокерскими фирмами. Джесси Ливермору удалось настолько запутать следы, что участники биржи не могли взять толк, чью сторону он держит - или . Кризис достиг своего пика 24 октября, а активная скупка акций Ливермором началась с ноября, что дало ему возможность серьезно увеличить размеры своих капиталов и получить проклятие со стороны СМИ за разжигание Великой депрессии.
Это закончилось тем, что Джесси Ливермор вынужден был нанять телохранителя.
На заре 30-х годов Джесси Ливермор в последний раз ставит на кон все, чем располагает, и проигрывает свое состояние. Десять лет минули в тщетных попытках возвратиться на рынок, но небольшие капиталы, которые Ливермор собирал, все время проигрывались.
Есть мнение, что свою книгу "How to trade in stocks", которая содержит ряд советов для спекулянтов на бирже, Джесси Ливермор написал для того, чтобы возвратиться на рынок. Сегодня крылатые выражения легендарного финансового воротилы разобрали на цитаты, а в те времена их воспринимали не иначе как изречениями неудачника. Закончилось это тем, что Джесси Ливермор сдал свои позиции - он покончил с собой в номере отеля, выстрелив из ружья в голову. Но даже после смерти никто не сомневается в его таланте к управлению деньгами.
Правила работы Джесси Ливермора:
1. Торговать лучше в соответствии с трендом - приобретать на "бычьем" рынке и делать продажи на "медвежьем".
2. Если ясные торговые возможности отсутствуют - не стоит входить в рынок.
3. Торговлю следует строить, используя основные точки разворота.
4. Перед вхождением на рынок нужно дождаться подтверждения своего предположения.
5. Как только в дело вошли разворотные точки нужно входить в рынок.
6. Прибыли нужно дать вырасти. Сделки, показывающие потери, надо закрывать. Хорошие сделки демонстрируют прибыль сразу.
7. Прежде, чем войти на рынок, нужно определить стоп-ордера, с которыми потом следует торговать.
8. Если перспективы прибыли потеряли ясность (тренд ослаб или завершился) - надо выходить из сделок.
9. На каждом рынке нужно производить торговлю лидирующими инстументами: на "медвежьем" - наиболее слабыми акциями, на "бычьем" - наиболее сильными.
10. Трейдеру следует позволить цене определять его действия.
11. Проигрышные позиции не нужно усреднять.
12. Не надо ждать, когда принудительно закроет позиции. Сделки, приносящие убыток надо закрывать самостоятельно и вовремя.
